Ринки вчора впали, інакше це сказати не можна. NASDAQ впав більш ніж на 5%, S&P 500 впав більш ніж на 4%, а Dow Jones впав на 1,200 пунктів, також втративши 4%. Різке падіння сталося після того, як офіційні серпневі показники інфляції виявилися значно гіршими за очікування.
Опубліковані дані також підтвердили переконання, що Федеральна резервна система прийме ще одне підвищення ставки на 75 базисних пунктів пізніше цього місяця. У сукупності зростання цін і вищі процентні ставки збільшують шанси серйозної рецесії в найближчому майбутньому.
Але є конкретні кроки, які інвестори можуть зробити вже зараз, щоб захистити себе в складних економічних умовах. Мабуть, найпростіша оборонна позиція – це перейти до «стійких до рецесії» акцій із дивідендами. Легендарний інвестор Уоррен Баффет є давнім прихильником цієї стратегії.
Баффет дотримується двох основних критеріїв при виборі платників дивідендів для свого портфеля акцій. По-перше, Баффет завжди шукає компанії зі «здатністю досить легко підвищувати ціни, не побоюючись значної втрати частки ринку або обсягу одиниці продукції». І по-друге, він шукає компанії, які також мають «здатність пристосуватися до значного збільшення обсягу доларів у бізнесі лише з незначними додатковими інвестиціями капіталу».
Компанія Баффета, Berkshire Hathaway, наразі приносить платникам дивідендів більшість свого портфеля. Ми використовували Платформа TipRanks щоб отримати подробиці про дві великі дивідендні акції, в які мільярдер інвестував мільярди. Розглянемо їх ближче, використовуючи останні дані та коментарі аналітиків.
Citigroup, Inc. (C)
Перша акція, яку ми розглянемо, Citigroup, є одним із банків «Великої четвірки» США; він є власником Citibank і може похвалитися загальними активами понад 2.3 трильйона доларів. Штаб-квартира Citigroup розташована в Нью-Йорку та веде бізнес у всьому світі; компанія представлена в більш ніж 160 країнах, надаючи широкий спектр фінансових послуг і продуктів корпоративним, інвестиційним, інституційним, урядовим і індивідуальним клієнтам.
Виручка компанії зростає з року в рік; 19.6 мільярда доларів США, заявлені у 2 кварталі 22 р., зросли на 11% порівняно з кварталом минулого року. Прибуток перевищив прогноз, але знизився порівняно з минулим роком. Загальний чистий прибуток компанії склав 4.5 мільярда доларів, або 2.19 долара на акцію; загальна чиста впала на 27% порівняно з 2К21. Прибуток на акцію знизився на 23% порівняно з попереднім роком, але значно перевищив прогноз у 1.68 долара США.
Цікавим для інвесторів є те, що Citigroup протягом другого кварталу повернула звичайним акціонерам капітал на суму 1.3 мільярда доларів як шляхом викупу акцій, так і через виплату дивідендів. Citigroup має довгу історію збереження надійних дивідендів, історію, яка тягнеться з кінця 1980-х років. Зараз дивіденди за простими акціями становлять 51 цент на квартал. Він утримувався на цьому рівні протягом останніх трьох років і залишався стабільним, незважаючи на кризу пандемії коронавируса. Річні дивіденди становлять 2.04 дол. США і дають прибутковість 4.1%.
Уоррен Баффет залишається довгим і сильним і не змінив своєї позиції протягом кварталу. Зараз Berkshire Hathaway володіє 55,155,797 2.7 XNUMX акціями на суму понад XNUMX мільярда доларів.
5-зірковий аналітик Оппенгеймера Кріс Котовскі також подобається те, що він тут бачить. Визнаючи, що акції C торгуються значно нижче загальної балансової вартості компанії (TBV), він пише: «Дивно думати, що просто повернення до TBV прирівнюватиметься до 61% прибутку, а крім того, є 4.1% дивідендів. Звичайно, тут є щось більше, ніж вкладений капітал компанії. Існує потужна клієнтська франшиза… і результати за 2 квартал 22 року почали показувати певну силу доходів цієї франшизи».
З цією метою Котовскі ставить цим акціям рейтинг «Перевищити» (тобто «Купити»), а його цільова ціна, встановлена на рівні 86 доларів США, передбачає надійний потенціал зростання акцій на 75% протягом одного року. (Щоб переглянути послужний список Котовського, натисніть тут)
Погляд Оппенгеймера представляє тут биків; the Street показує чіткий розкол в оглядах для C. З 16 останніх оглядів аналітиків є 7 Buys, 8 Holds і 1 Sell, для консенсус-рейтингу Помірна покупка. Ціна акцій становить 49 доларів, а середня цільова ціль у 60.70 доларів передбачає потенціал зростання на ~24% у наступному році. (Перегляньте прогноз акцій Citigroup на TipRanks)
Kraft Heinz (KHC)
З банківської сфери ми переключимося на харчовий та продуктовий сектори. Якщо говорити про «стійкі до рецесії» сектори, то це один із класичних варіантів – незалежно від того, що станеться з економікою, виробники продуктів харчування продовжуватимуть збут. Той самий аргумент можна навести для харчових фірм як «притулку від інфляції»; незважаючи на те, що серпневий індекс продовольчого індексу CPI показав зростання на 11.4% за минулий рік, вищі ціни не означають, що люди перестали купувати продукти харчування.
І це підводить нас до Kraft Heinz. Це одне з найвідоміших імен у світовому харчовому секторі; це третя за величиною компанія Північної Америки з виробництва продуктів харчування та напоїв і п’ята у світі. У 2020 і 2021 роках Kraft Heinz отримав 26 мільярдів доларів річного доходу від продажів. Протягом останніх кількох років квартальний дохід компанії стабільно становив від 6 до 7 мільярдів доларів. Акції Kraft Heinz цього року зросли на 1% — цього більш ніж достатньо, щоб випередити ринки в цілому.
Kraft Heinz виплачує дивіденди за звичайними акціями з 2012 року та зберігає ці дивіденди надійними – ніколи не пропускаючи виплати – протягом цього часу. З початку 40 року платіж утримується на рівні 2019 центів за звичайну акцію, і за цією ставкою, у річному перерахунку до 1.60 доларів США, це дає прибутковість 4.5%.
Ця акція привернула увагу Баффета кілька років тому. Мільярдер вперше придбав KHC у третьому кварталі 2015 року, і наразі він володіє понад 325 мільйонами акцій Kraft Heinz, що становить 26.6% власності в компанії. За поточною оцінкою частка Баффета оцінюється приблизно в 11.4 мільярда доларів.
Баффет тут далеко не єдиний бик. 5-зірковий аналітик Крістофер Гроу, зі Stifel, розповідає про ці акції та пише: «Компанія досить добре керує інфляцією завдяки стабільному ціноутворенню та низькому рівню еластичності в портфелі, на який менше впливають приватні торгові марки (нижче середнього рівня харчової промисловості). Ця ситуація сприяла вищому зростанню продажів і прибутків для бізнесу до 2022 року, і цей покращений бізнес і портфоліо брендів повинні продовжувати підтримувати цей високий рівень зростання для компанії».
Звертаючись до дивідендів, Гроу висловлює «впевненість у дивідендній прибутковості компанії [4.5%], і ми очікуємо, що дивіденди зростатимуть відповідно до прибутків у майбутньому».
На думку Гроу, KHC отримує рейтинг "Купити", а його цільова ціна в 43 долари вказує на те, що він очікує приросту акцій у майбутньому на ~23%. (Щоб переглянути послужний список Гроу, натисніть тут)
У той час як Гроу налаштований на підвищення, Стріт не повністю переконаний. Акції KHC мають консенсус-рейтинг «Тримати» на основі 12 оглядів аналітиків, серед яких 4 «Купити», 7 «Утримувати» та 1 «Продавати». Але аналітики з таким же успіхом могли сказати «купуйте», тому що в середньому вони вважають, що ціна акцій, яка зараз коштує 35.06 доларів, може збільшитися до 42.32 доларів протягом року, забезпечуючи ~21% прибутку новим інвесторам. (Дивіться прогноз акцій KHC на TipRanks)
Щоб знайти хороші ідеї для торгівлі дивідендними акціями за привабливою оцінкою, відвідайте TipRanks' Кращі акції для придбання, нещодавно запущений інструмент, який об'єднує всі дані про справедливість TipRanks.
відмова: Думки, висловлені в цій статті, є виключно висловленими аналітиками. Вміст призначений для використання лише в інформаційних цілях. Дуже важливо зробити власний аналіз, перш ніж робити будь-які інвестиції.
Джерело: https://finance.yahoo.com/news/warren-buffet-using-dividend-stocks-130016434.html