Сьогодні ми опинились у щось на кшталт ринкового шторму, стикаючись із низхідними тенденціями та високою волатильністю. Настав час для інвесторів почати займати захисну позицію, доповнюючи свій портфель.
Звичайно, класичні захисні дії – це дивідендні акції, але є й інші захисні дії. Інвестори можуть звузити свою увагу до акцій із сильними продуктовими лініями в основних галузях, де попит залишатиметься життєздатним, навіть якщо економіка перейде в рецесію. Ці компанії, хоч і можуть відчути шкоду, зможуть продовжувати приносити як прибуток, так і прибутки акціонерам.
Незважаючи на те, що це складніший курс для визначення, ніж просто переходити до біржових акцій, аналітики Уолл-стріт справляються з цим завданням. Вони знайшли акції, які займають міцні захисні позиції та пропонують інвесторам великий потенціал зростання в період підвищеної волатильності ринку.
Ми використовували Платформа даних TipRanks щоб переглянути деталі 2 захисних акцій, які нещодавно отримали схвалення від аналітиків Street. Давайте подивимося, чому вони вважають, що ці імена є привабливим інвестиційним вибором прямо зараз.
Rambus, Inc. (RMBS)
Ми почнемо з індустрії напівпровідникових мікросхем, де Rambus, фірма з ринковою капіталізацією в 2.7 мільярда доларів, займає міцні позиції в ніші інтерфейсів пам’яті. Rambus пропонує лінійки топових інтерфейсних чіпів пам’яті, високошвидкісних інтерфейсних IP-чіпів і рішень безпеки IP. Продукти компанії знайшли застосування в сегменті центрів обробки даних, IoT, штучному інтелекті та машинному навчанні, а також у секторі автономних транспортних засобів.
Різноманітна лінійка продуктів і клієнтська база Rambus, які базуються на напівпровідниковій промисловості, надають компанії оборонної позиції. Це товари, які не втратять свого попиту; навіть якщо клієнти скоротять кількість замовлень, сучасні технології та промисловість просто не зможуть працювати без сучасних мікросхем.
Це можна побачити в останніх фінансових результатах Rambus за 2 квартал 22 року. Компанія повідомила про доходи та прибутки у верхній частині раніше опублікованого керівництва. Виручка досягла 121 мільйона доларів, збільшившись на 42.6% порівняно з 85 мільйонами доларів, про які повідомлялося в кварталі минулого року. Виручка компанії спостерігала значне зростання в усіх трьох сегментах: дохід від продукту зріс на 70% порівняно з минулим роком і досяг $53.3 млн; доходи від контрактів та інші доходи зросли на 67% до 19.8 мільйонів доларів США; і роялті продемонстрували скромніший приріст на 14% і склали 48 мільйонів доларів. Що стосується прибутку, розбавлений прибуток на акцію зріс більш ніж утричі порівняно з аналогічним періодом минулого року з 10 центів на акцію до 31 цента на акцію.
5-зірковий аналітик Сідні Хо з Deutsche Bank наводить аргументи на користь Rambus, вказуючи на сильну позицію компанії та надійні результати: «RMBS забезпечила надійне зростання попиту на весь портфель продуктів... Враховуючи великі можливості для зростання як у бізнесі Product, так і в Silicon IP, а також регулярний потік доходу від ліцензування, ми розглядаємо RMBS як одне з найбільш захисних імен у нашому охопленні. З огляду на те, що акції оцінюються лише в ~4 рази від нашого EV/Sales за CY23E, нам подобається профіль ризику та винагороди…»
Хо доповнює ці коментарі рейтингом "Купити" та цільовою ціною в 32 долари США, що означає річний потенціал зростання на 30%. (Щоб переглянути послужний список Хо, натисніть тут.)
Консенсус-рейтинг Strong Buy для цих акцій базується на одностайній думці аналітиків Уолл-стріт, які за останні тижні подали 3 позитивні відгуки. Ціна акцій на даний момент становить 25.29 доларів США, а середня цільова ціна в 34.33 доларів США передбачає потенціал зростання на 36% протягом наступних 12 місяців. (Перегляньте прогноз акцій Rambus на сайті TipRanks.)
Корпорація Masco (БІЛЬШЕ)
Наступна в нашому списку компанія Masco Corp — це гравець у будівельній галузі з оборотом 11 мільярдів доларів, де вона зосереджена на будівництві будинків і облаштуванні будинків. Masco — це конгломерат, компанії-компоненти якого пропонують широкий асортимент фірмових продуктів, починаючи від морилок для деревини і закінчуючи скляними душовими дверцятами, шафами, вікнами та їхнім обладнанням, а також усім необхідним для домашньої сантехніки, від труб до клапанів і змішувачів до кухонна мийка. Masco має 30 виробничих потужностей у Північній Америці, а головний офіс знаходиться в Лівонії, штат Мічиган.
Хоча в середньостроковій перспективі є питання щодо сектора нерухомості – зокрема, що станеться, якщо під час зростання процентних ставок продажі житла впадуть – сильна присутність Masco у сфері покращення житла забезпечить високий рівень захисту. Як правило, коли продажі будинків падають, поліпшення житла бачить силу; власники, які не можуть продати зараз, можуть шукати модернізацію з огляду на довгострокову цінність.
Пам’ятаючи про це, ми можемо перевірити останній фінансовий випуск (2 квартал 22 р.) і побачити, що Masco повідомила про зростання продажів на 8% у річному обчисленні до 2.35 мільярда доларів США. Це створило операційний прибуток у розмірі 408 мільйонів доларів США та рентабельність у 17.3 відсотка. Скоригований прибуток на акцію на рівні 1.14 дол. США за акцію залишився незмінним у порівнянні з минулим роком і був нижчим за прогноз 1.19 дол. США. Masco також повідомила про загальну ліквідність у розмірі 1.44 мільярда доларів, включаючи 440 мільйонів доларів готівкою та 1 мільярд доступного поновлюваного кредиту.
Цими акціями зацікавився Діпа Рагхаван з Wells Fargo, яка вважає, що, незважаючи на невиправдання очікувань в останньому квартальному звіті, компанія налаштована добре справлятися з поточними умовами.
«Промах CQ2 EPS був несподіванкою, але управлінський персонал зазначив як причину операційну неефективність», — пояснив аналітик. «Незважаючи на це, доступ до споживачів і сильний баланс MAS залишаються захисним доповненням до портфоліо в період спаду. Нет-нет, нам продовжує подобатися MAS».
У майбутньому Рагаван дає цим акціям рейтинг «Надмірна вага» (Купувати), а її цільова ціна в 62 долари вказує на її віру в зростання на 27% на рік вперед. (Щоб переглянути послужний список Рагавана, натисніть тут.)
Погляд Wells Fargo на Masco позитивний, але Уолл-стріт загалом розділений порівну; 10 останніх оглядів включають по 5 для "Купити та тримати". Цього достатньо для консенсус-рейтингу «Помірна покупка», тоді як цільова цільова середня ціна в 61.89 доларів майже ідентична меті Рагавана. (Дивіться прогноз акцій Masco на TipRanks.)
Щоб знайти хороші ідеї для торгівлі акціями за привабливою ціною, відвідайте TipRanks ' Кращі акції для придбання, нещодавно запущений інструмент, який об'єднує всі дані про справедливість TipRanks.
Відмова: Думки, висловлені в цій статті, є виключно висловленими аналітиками. Вміст призначений для використання лише в інформаційних цілях. Дуже важливо зробити власний аналіз, перш ніж робити будь-які інвестиції.
Джерело: https://finance.yahoo.com/news/2-defensive-stocks-weather-market-095949295.html