Залучення Fidelity до крипто може бути пов’язане зі страхом втратити

криптовалюта починає нагадувати токсичний клас активів після трильйонів доларів збитків і хвиль банкрутства компаній і шахрайства. Fidelity Investments хоче бути в авангарді цього майбутнього і робить ставку на це.

Вірність протягом останнього року поступово розширював асортимент своїх криптопродуктів. Приватна брокерська компанія та взаємний інвестиційний бегемот запустила програму, яка дозволяє використовувати біткойн у планах 401(k), якими вона керує. Завдяки доданню торгівлі Ethereum і розрахунків у реальному часі компанія покращила свою платформу для інституційних клієнтів. До кінця березня 2023 року Fidelity передбачала, що у підрозділі Digital Assets працюватиме 500 співробітників. На їх веб-сайті вказано 28 доступних посад із «цифровими активами» в описі вакансії.

Ще однією метою, яку Fidelity може досягти за допомогою командоутворення, може бути надання біткойна 40 мільйонам індивідуальних інвесторів. Клієнти можуть торгувати Біткойн та Ефір без комісії, починаючи «всього з 1 долара» після реєстрації в списку очікування компанії, створеному в листопаді.

Звичайно, час Fidelity жахливий. За останній рік криптовалюта перетворилася з передової технології на величезну бульбашку. У міру падіння цін було втрачено понад 2 трильйони доларів ринкової вартості токенів.

Численні криптовалютний бізнес подали заяву про банкрутство. Скандал із FTX спалахнув лише через кілька днів після того, як Fidelity оприлюднила свій список очікування для торгівлі, і це, можливо, стало найбільшим бізнес-шахрайством з часів Enron. Сем Бенкман-Фрід, творець FTX, може провести десятиліття у в'язниці, якщо його провину буде доведено в інкримінованих йому злочинах. Він стверджує, що ніколи не робив нічого поганого навмисно.

Бізнес намагається розвіяти думку про те, що він був ефективним лише в одному: шахрайстві. Урядовці закликають до суворого захисту споживачів. Комісія з цінних паперів і бірж пообіцяла вжити додаткових судових заходів проти криптовалютних компаній, які порушують правила фінансової галузі.

Тож чому Fidelity вплутується в цей безлад? Звісно, ​​не підйом від криптовалюти. У 2021 році компанія зафіксувала 24 мільярди доларів доходу та 8.1 мільярда доларів операційного доходу. Станом на 30 вересня її активи в управлінні становили 9.6 трильйона доларів, у тому числі 3.6 трильйона доларів. Жодна інша компанія не керує більшим пенсійним бізнесом, керуючи 40.7 мільйонами 401 (k) та іншими ощадними рахунками. І немає більшого учасника активних фондів, що є основним бізнесом Fidelity з моменту заснування компанії в 1946 році дідусем генерального директора Еббі Джонсона.

За словами представника,

Значна частина клієнтів Fidelity вже зацікавлена ​​в криптографії та володіє нею.

Fidelity надає їм ресурси, щоб «підтримати їхній вибір».

Очевидно, що у Fidelity є ресурси та фінансові мотиви, щоб випробувати криптовалюту. Схоже, що це також засновує компанію, щоб захистити від втрати фінансової тенденції — давнє занепокоєння для компанії, яка прийняла значні досягнення, такі як біржові фонди, пізніше, ніж конкуренти. ETF були поїздом, на який вони не змогли встигнути. За словами Джеффа ДеМасо, фінансового планувальника в районі Бостона та досвідченого спостерігача Fidelity, вони могли стверджувати, що не хочуть пропустити цю подію.

Криптовалюта навряд чи істотно збільшить дохід для корпорації розміром з Fidelity. Fidelity, однак, має схильність до постійного й стабільного просування в нові сектори. Вона також може отримати прибуток від вимивання галузі, оскільки це одна з небагатьох надійних компаній, яку інвестори можуть вибрати для зберігання та торгівлі криптовалютою.

Компанії люблять Coinbase Global (тикер: COIN) і Robinhood Markets є конкурентами (HOOD). Незважаючи на те, що Coinbase націлена на інституційний ринок, ці підприємства в основному націлені на роздрібну торгівлю. ДеМасо зазначає, що «бренд і репутація компанії можуть заспокоїти занепокоєння інвесторів і консультантів», додаючи, що репутація Fidelity щодо інституційної безпеки «може допомогти їй завоювати певну частку ринку».

Пропонуючи торгівлю без комісії, Fidelity буде конкурувати з такими торговими програмами, як Cash App від Block (SQ) і Venmo від PayPal Holdings (PYPL), за рахунок зниження авансових комісій Coinbase.

За словами аналітика Mizuho Securities Дена Долева,

Що стосується Coinbase, я думаю, що Fidelity, безсумнівно, пропонує більше конкуренції в і без того жахливій ситуації. Для Robinhood немає великого впливу, тому що криптовалюта є лише одним із компонентів бізнесу, а користувачі різні, наприклад, молодші.

Крім того, Fidelity намагається підвищити інтерес до крипто ETF. Як і інші спонсори фонду, Fidelity лобіювала SEC прийняти Bitcoin ETF, який базується на спотовому ринку. Заявка Fidelity була відхилена SEC у 2022 році, і агентство не вказало, що буде робити це знову. Він запровадив кілька пов’язаних з криптовалютою ETF, таких як Fidelity Crypto Industry & Digital Payments (FDIG), але жоден із них не був успішним; ETF має лише 18 мільйонів доларів активів. У контрасті,

Активи на суму 578 мільйонів доларів зберігаються ProShares Bitcoin Strategy (BITO), ETF, який володіє ф’ючерсними контрактами на біткойн.

Завдяки цій діяльності Fidelity не бере на себе багато фінансових ризиків, але вона піддається регуляторним ризикам. Міністерство праці порадило не надавати криптовалюту спонсорам 401(k). Згідно з The Wall Street Journal, офіційний представник DOL висловив «серйозні застереження» щодо стратегії Fidelity.

Інші брокерські компанії поки не беруть участь

Незважаючи на те, що Чарльз Шваб (SCHW) надає ETF на тему криптовалюти та ф’ючерсну торгівлю біткойнами, ще не підготувався до прямої торгівлі цифровими активами.

За словами Стіва Сандерса, виконавчого віце-президента з маркетингу Interactive Brokers Group (IBKR), брокерська фірма не надає великого пріоритету торгівлі криптовалютами, незважаючи на те, що фінансово-технологічна компанія Paxos пропонує її.

Найбільший ризик для Fidelity зараз може полягати в тому, щоб поставити під загрозу свою репутацію, оскільки вона працює над створенням криптовалютної компанії. Джим Лоуелл, колишній редактор інформаційного бюлетеня Fidelity Investor, запитує: «Чи вплинуть на репутацію Fidelity частково смола та перо криптовалюти?» Чи вдасться, покаже час.

споріднений

FightOut (FGHT) – перейдіть, щоб заробити в Метавсесвіті

• Перевірено CertiK і підтверджено KYC CoinSniper
• Передпродаж на ранній стадії в прямому ефірі
• Заробляйте безкоштовну криптовалюту та досягайте фітнес-цілей
• Проект LBank Labs
• Партнерство з Transak, Block Media
• Винагороди та бонуси для ставок