У звіті BIS аналізуються наслідки криптографічних збоїв 2022 року, робиться висновок…

• Банк міжнародних розрахунків нещодавно опублікував звіт про наслідки криптографічних крахів 2022 року.
• У звіті виявлено, що після краху Terra та FTX спостерігався значний бум торгової активності.

Команда Банк міжнародних розрахунків (BIS) нещодавно опублікував свій 59-й бюлетені під назвою «Криптошоки та роздрібні втрати». У звіті більш детально розглянуто наслідки криптокрах 2022 року, які вплинули на мільйони інвесторів і призвели до банкрутства кількох компаній. 

Торгова активність процвітала після краху Terra та FTX

BIS зібрав набори даних, що стосуються роздрібних холдингів криптоактивів. Крім того, з серпня 95 року до середини грудня 2015 року він створив базу даних роздрібного використання додатків для обміну криптовалютами з щоденною частотою для 2022 країн. Крім того, дані в ланцюжку щоденного розподілу Біткойн [BTC] також було використано для формування цього звіту. 

Зібрані дані показали, що крах Terra в травні минулого року призвів до значного зростання торгової активності. Однак великі та досвідчені інвестори продавали меншим роздрібним інвесторам. Подібна картина була помічена після падіння FTX у листопаді 2022 року, коли більші інвестори виводили гроші за рахунок менших власників. Значний бум торговельної активності спостерігався на криптовалютних біржах, таких як Coinbase і Binance, в обох випадках. 

Підвищувальний ринок 2021 року побачив, як кілька роздрібних інвесторів вийшли на криптовалютний ринок, спокушені зростанням цін. У звіті BIS встановлено, що у 2022 році більшість інвесторів з усіх економік втратили гроші на своїх інвестиціях у біткойни через спад на ринку криптовалют. Однак інвестори в біткойни з економік, що розвиваються, таких як Бразилія, Індія, Туреччина та Таїланд, найбільше постраждали від крипто-крахів. 

Що стосується ширшої фінансової індустрії, BIS виявив, що поширення ризику з крипторинку на традиційні фінансові ринки було обмеженим. «Дані свідчать про те, що криптошоки мають обмежений вплив на ціни акцій або ширші фінансові умови».

У звіті зроблено висновок, що в найкращому випадку існує слабка кореляція між втратами криптовалюти та загальним стресом.