(Bloomberg) — Сімейний офіс Стенлі Дракенміллера дотримувався іншого підходу, ніж інвестиційна фірма його колишнього наставника Джорджа Сороса, оскільки акції США вийшли на ведмежий ринок і досягли мінімумів 2022 року.
Найбільш читане з Bloomberg
Сімейний офіс Druckenmiller's Duquesne продав всю свою позицію в Amazon.com Inc. на суму 199 мільйонів доларів за три місяці до червня, зменшивши при цьому свою частку в Microsoft Corp., згідно з заявою фірми 13F у понеділок. Розвантаження великих технологій також було темою для легендарного інвестора в першому кварталі, коли фірма викинула приблизно 274 мільйони доларів акцій Alphabet Inc.
Soros Fund Management, навпаки, збільшив свої частки в Amazon, Salesforce Inc. і Alphabet у другому кварталі, причому станом на кінець червня всі три компанії входили до 10 найбільших холдингів. Фірма також додала нову позицію на суму 20 мільйонів доларів у Tesla Inc. Ілона Маска, хоча це становить лише близько 0.4% портфеля акцій Сороса в американських акціях на 4.6 мільярда доларів.
Докладніше: Сорос перезавантажує великі технології завдяки Amazon, Google і New Tesla Bet
Індекс S&P 500 впав більш ніж на 16% у другому кварталі, тоді як технологічний індекс Nasdaq 100 впав приблизно на 22%, оскільки інвестори боялися, що Федеральна резервна система посилить монетарну політику настільки, щоб спричинити рецесію, оскільки вона бореться з найвищою інфляцією в десятиліть.
Останнім часом ринки стали більш оптимістичними. Індекс S&P 500 піднявся приблизно на 18% від свого мінімуму, встановленого в середині червня.
«На мою найкращу думку, у нас шість місяців ведмежий ринок», — сказав Дракенміллер 9 червня на інвестиційній конференції Sohn 2022. «Для тих, хто тактично торгує, цілком можливо, що перший етап цього закінчився. Але я вважаю, що ведмежий ринок має способи працювати, дуже ймовірно».
Докладніше: Друкенміллер попереджає, що «ведмежий ринок має способи працювати» в умовах зростання ФРС
Дюкен додав кілька нових позицій у другому кварталі: $96.3 млн в Eli Lilly & Co., $38.7 млн в Crowdstrike Holdings Inc. і $29.7 млн в Moderna Inc.
Iconiq Capital, багатоквартирний офіс, у якого були клієнти-мільярдери з Силіконової долини, зокрема Марк Цукерберг, Шеріл Сендберг, Джек Дорсі та Рейд Хоффман, також збільшив свої технічні позиції. Фірма повідомила про нову позицію в DoorDash Inc. на суму 275 мільйонів доларів у другому кварталі, одночасно збільшуючи частки в компаніях, включаючи Alphabet і Meta Platforms Inc.
Iconiq використовує свою мережу для глобального інвестування в стартапи, включаючи Procore Technologies Inc. до IPO минулого року. Компанія хмарного програмного забезпечення для будівництва складає майже чверть її портфеля акцій у США на суму 8.4 мільярда доларів.
Appaloosa Management Девіда Теппера збільшила свою частку в Meta Platforms, яка впала на 34% у першому кварталі та ще на 27.5% за три місяці до червня. Це зменшило його вплив на Alphabet, Amazon і Microsoft.
Інші сімейні офіси мільярдерів зазнали скромніших змін на тлі ринкового потрясіння.
Інвестиційна компанія сім’ї Уолтон, яка здебільшого купує та продає недорогі біржові фонди, зміцнила свої позиції в акціях ринків, що розвиваються, через iShares Core MSCI Emerging Markets ETF (тикер: IEMG). Зараз фонд становить 12.6% портфеля акцій WIT LLC вартістю 4 мільярди доларів США.
Фірма не додала нових позицій, але розпродала фонди, включаючи iShares MSCI Japan ETF (тикер: EWJ) і Vanguard Small-Cap Value ETF (тікер: VBR). Вона також вийшла з невеликої частки в Coinbase Global Inc.
Wildcat Capital Management, сімейний офіс Девіда Бондермана, додав нову позицію в Global-e Online Ltd. на суму 10.2 мільйона доларів США, одночасно продаючи компанію Datto Holding Corp., яку придбала Kaseya Ltd. в рамках угоди на суму близько 6.2 мільярда доларів США.
Гонконгська компанія Blue Pool Capital, яка управляє частиною статків співзасновників Alibaba Group Holding Ltd. Джо Цая та Джека Ма, продала позицію в Mirion Technologies Inc. на 8 мільйонів доларів у другому кварталі. Його портфель акцій США вартістю 491 мільйон доларів зараз повністю інвестований у Blue Owl Capital.
Найбільш читане з Bloomberg Businessweek
© 2022 Bloomberg LP
Джерело: https://finance.yahoo.com/news/druckenmiller-sold-big-tech-bear-220614198.html