zkLend — це протокол грошового ринку L2, побудований на StarkNet, який поєднує найкращі згортання zk та Ethereum, щоб залучити більше користувачів на ринок DeFi.
Щоб відрізнятися від зростаючої конкуренції на ринку, zkLend пропонує інноваційне, подвійне рішення проблем, з якими стикається DeFi — дозволене рішення, орієнтоване на відповідність вимогам, для інституційних клієнтів і сервіс без дозволу для користувачів DeFi. І все це без шкоди для децентралізації.
Zk-зведення + StarkNet + Ethereum = zkLend
zkLend був створений для просування DeFi, зробивши фінансові примітиви на блокчейні доступними для роздрібного ринку та зростаючого числа інституційних клієнтів. І хоча це звучить як досить проста пропозиція, протокол зіткнувся з низкою складних проблем, які йому потрібно було вирішити, першою з яких була безпека.
Команда, яка стоїть за zkLend, почала грати зі створенням протоколу в 2021 році, коли з’явилися розмови про рішення рівня 2. Хоча Ethereum був і залишається однією з найкращих платформ блокчейну для запуску, як з точки зору загальної безпеки, так і мережевого ефекту, перевантаження та високі комісії, з якими він зіткнувся на той момент, підштовхнули команду розглянути можливість запуску на L2.
Коли на початку травня минулого року було опубліковано керівництво Віталіка Бутеріна щодо зведення, воно закріпило позицію команди, що zk-rollups є найкращим рішенням L2 для zkLend. Завдяки обчисленням, виконаним поза основним блокчейном, під час перевірки результатів і змінах у кореневому стані, записаних у ланцюжку, zk-зведення забезпечило масштаб без шкоди для безпеки.
У той час StarkNet виник як нова перспективна програма технології zk-rollup, що спонукало команду запустити протокол на інноваційному блокчейні.
Команда сказала, що StarkWare технологічна конкурентоспроможність, доведена ефективність і технічна, орієнтована на розробників екосистема змусили її вибрати мережу. StarkNet використовує криптографія, заснована на доказах дійсності STARK — приблизно в десять разів швидше, ніж у конкурентів SNARK (технологія, яку зараз використовує zkSync).
Зі збільшенням терміну дії, оскільки кількість трансакцій збільшується в кожній унікальній партії, комісія за транзакцію стає дешевшою. Команда пояснила, що це відрізняється від інших рішень для масштабування L2, де трансакційні витрати зазвичай масштабуються лінійно щодо загальної кількості транзакцій.
Можливості масштабування StarkNet не були теоретичними, але підтримувалися фактичною продуктивністю StarkEx – попереднього механізму масштабування для дапп, розробленого StarkWare, який у 200 році обробив угоди на суму понад 2021 мільярдів доларів. Станом на травень цього року ця цифра перевищила 600 мільярдів доларів.
«Ми побачили ломку та надійну екосистему розробників, де люди мали нові ідеї протоколів, яких не було на L1. Ми хотіли бути в авангарді інновацій», — сказав CryptoSlate Браян Фу, співзасновник zkLend. «І тепер менш ніж за шість місяців ми перетворилися з спільноти, що зароджується, до спільноти, яка значно розширилася за допомогою ігор, DeFi та інфраструктурних інструментів. ”
Розбудова StarkNet була також спробою zkLend розробити свій протокол, що забезпечує майбутнє. Нещодавно оновлена дорожня карта StarkNet включає роботу над рішенням Layer-3 для приватного розшаровування zk-rollup, що дозволяє розробникам мати як загальнодоступні, так і приватні L3 поверх L2, що ще більше підвищує конфіденційність рішення zk-rollup.
Подвійне рішення, створене спеціально для вирішення проблем, пов’язаних із впровадженням DeFi
zkLend доклав багато зусиль, щоб створити міцну основу для свого протоколу. Однак команда не сліпа до проблем, які стоять перед ними — найбільшою з них є зростаюча конкуренція з боку вже встановлених протоколів в інших мережах.
Нещодавнє прагнення StarkNet стати популярним іграм і NFT L2 також позиціонує zkLend як основу мережі, забезпечуючи фінансову інфраструктуру тисячам нових користувачів, які зливаються в сектори. Навіть Aave, на сьогоднішній день найбільший протокол кредитування на ринку, оголосив про плани переходу на StarkNet.
zkLend планує використовувати все, що може запропонувати StarkNet, щоб стати флагманським протоколом кредитування в мережі та популярним у DeFi. Низькі трансакційні витрати мережі дозволять їй створювати більш ефективні моделі ліквідації, повертаючи увагу на позичальника.
Команда процитувала рівень KYC та білого списку, ізоляцію ризиків ринкового пулу, двостороннє забезпечення, коефіцієнт запозичення та динамічний коефіцієнт забезпечення, пов’язаний із кореляцією, як особливості продукту, які відрізняють протокол від інших.
І хоча ці функції не є чимось новим на ринку, вони створюють ідеальне середовище для того, чим насправді займається zkLend — Artemis і Apollo.
Artemis і Apollo – це подвійні підходи протоколу до боротьби зі зростаючим розміром ринку DeFi.
Оскільки команда вважає, що наступний розділ DeFi буде інституційним, важливо було створити протокол, який задовольнить потреби фінансових установ і компаній, які виходять на ринок. Однак створення протоколу, який би відповідав як інституційним, так і роздрібним потребам, стало неможливою місією.
Замість цього zkLend вирішив реалізувати подвійний підхід — створити два дочірніх протоколи, які обслуговують конкретну аудиторію. Протоколи операційно незалежні, але призначені для використання один одного в майбутньому для максимальної ефективності використання капіталу.
Artemis — це продукт zkLend, орієнтований на роздрібну торгівлю, відкритий і доступний для всіх протокол без дозволів. Команда очікує отримати MVP на початку липня, але V1 Artemis не буде запущено до кінця третього кварталу. Повна версія продукту матиме такі функції, як флеш-кредити, розподіл активів, удосконалену програму токенів та інші інтеграції протоколів.
Друга версія протоколу буде доступна наприкінці четвертого кварталу та включатиме адаптивні процентні ставки, активи з довгим хвостом і безкоштовні свопи. Окрім цих функцій, V4 розпочне перехід на DAO для Artemis, який планується завершити наступного року.
З іншого боку, Apollo створено спеціально для того, щоб відповідати потребам інституційних клієнтів, які вступають у DeFi. На відміну від Artemis, Apollo є мережею з дозволами, яка пропонує настроювані та прозорі права дозволу для перевірених учасників.
Що робить Apollo ідеальним для установ, так це його зосередженість на дотриманні вимог. Продукт має рівень відповідності, який нечуваний у світі DeFi, але стандартна функція на ринках TradFi. Він пропонує сувору відповідність нормативним вимогам, а також перевірки KYB та KYC.
MVP для Apollo планується випустити наприкінці року. Паралельно з розробкою продукту команда працює над забезпеченням інституційних партнерів із запуску та мережевого постачальника KYB.
Хоча команда не розкрила жодних подробиць про те, ким можуть бути ці партнери, вони повідомили, що різні установи та інвестори були залучені до переговорів про те, як мають виглядати кредитні продукти Apollo з надмірною та недостатньою заставою.
«Ми вже починаємо помічати приплив традиційних гравців, але вони все ще, як правило, є інвестиційними фондами та фірмами, які займаються торгівлею реквізитами», — пояснив Фу. «Крім того, залучений TVL все ще невеликий, оскільки вони перевіряють води. Такі успішні справи, як Clearpool, Goldfinch і Maple, задають тон ринку. У міру того, як буде з’являтися все більше таких варіантів використання, установи стануть комфортнішими в DeFi і прискорять швидкість прийняття».
Що стосується дат запуску, zkLend має чіткий графік, але залишається прив’язаним до термінів StarkNet.
«Наш публічний запуск залежить від запуску загальнодоступної основної мережі StarkNet, але ми з оптимізмом дивимося на час», Джейн Ма, сказав співзасновник і керівник проекту zkLend. «Запустивши разом із кількома іншими протоколами, включаючи DEXes та агрегатори DeFi, ми плануємо створити більше випадків використання та більшу можливість компонування для користувачів StarkNet».
Ось чому рідний токен протоколу, ZEND, досі не має встановленої дати запуску. Маркер був розроблений для прив’язки протоколу zkLend, стимулювання активності, нагородження справжніх учасників мережі та надання значущих прав на управління її власникам.
Нещодавно зібраного початкового раунду zkLend в розмірі 5 мільйонів доларів буде достатньо для покриття розробки протоколу в осяжному майбутньому. Під керівництвом Delphi Digital у раунді були ключові інвестиції від StarkWare, Three Arrows Capital та Alameda Research, а також інших великих імен у індустрії венчурного капіталу.
Команда сказала, що у них немає планів щодо додаткового збору коштів, але вони залишають варіанти відкритими, якщо цього вимагає ситуація.
«На даний момент нашим головним пріоритетом є вихід на ринок нашого продукту MVP наприкінці третього кварталу 3 року, а також повноцінного продукту в мережу StarkNet до початку четвертого кварталу 2022 року», — сказав Ма CryptoSlate. «Ми хочемо реалізувати розроблену нами дорожню карту та продемонструвати цінність нашого продукту нинішнім інвесторам та користувачам у першу чергу».
Джерело: https://cryptoslate.com/behind-zklend-a-dual-solution-money-market-protocol-for-institutions-and-retail/