Що стоїть за різким зростанням запасів добрив?

Ключові винесення

• Попит на добрива зріс з 20 мільйонів тонн у 1950 році до 190 мільйонів тонн у 2019 році.
• Кілька останніх подій вплинули на виробництво та транспортування добрив, зокрема високі ціни на газ і російсько-український конфлікт.
• Рухаючись вперед, запаси добрив можуть стати розумним доповненням до вашого портфоліо.

Якщо ви останнім часом звертали увагу на новини, то чули про дефіцит добрив, необхідних для вирощування сільськогосподарських культур. Цей дефіцит є результатом різних подій, зокрема пандемії, високих цін на газ та російсько-українського конфлікту.

Через дефіцит пропозиції та збільшення попиту ціна зросла, і запаси добрив приносять прибуток. Ось те, що вам потрібно знати, і кілька акцій, у які варто інвестувати.

Чому запаси добрив ростуть

Добриво відіграє життєво важливу роль у зростанні сільськогосподарських культур, які зрештою відправляються на ринок для продажу. Ґрунти, багаті поживними речовинами, дають більше врожаю на акр, ніж без збагачення добривами.

Оскільки населення планети продовжує зростати, зростає попит на продукти харчування. Це означає, що попит на добрива зростає. У 1950 році загальний попит на добрива оцінювався в 20 мільйонів тонн. До 2019 року цей попит зріс до 190 млн тонн.

Це збільшення природно означатиме, що запаси добрив зростуть, оскільки вони можуть збільшити прибуток.

Однак у 2020 році почала відбуватися низка подій, що призвело до більш помітного стрибка зростання цих акцій. Ось погляд на кожну подію та її вплив на добриво.

Збільшення попиту в Китаї

Оскільки економіка Китаю зростає і все більше населення виявляє, що вони можуть розраховувати на покращення якості свого життя, зростає попит на товари та послуги. Наприклад, зріс попит на зернові та соєві боби, які китайці почали масово імпортувати.

Подібним чином підвищений попит на добрива призводить до підвищення цін, що підвищує прибутки виробників добрив. Фондовий ринок реагує на збільшення доходів підвищенням цін на акції добрив.

Вплив пандемії

Протягом багатьох років вартість добрив стагнувала, створюючи стабільну та надійну ціну. Усе змінилося у 2020 році, коли вибухнула пандемія. Сільськогосподарська галузь відчула вплив, головним чином, через ланцюг поставок.

Оскільки країни припинили виробництво та доставку, стало менше людей, доступних для пакування добрив. Зі скасуванням локдаунів проблема не припинилася, оскільки багатьом людям потрібно було зателефонувати захворіли, а в інших випадках вже вирішили змінити професію.

Однак попит на продовольство не зменшувався, тож утворилося вузьке місце, де добриво було потрібне, але було недоступне. Додатковим побічним продуктом цього вузького місця було інфляція.

TryqПро інвестиційний пакет Global Trends від Q.ai | Q.ai – компанія Forbes

Вплив вищих цін на газ

Найкраще добриво використовує азот як основу, і більшість добрив виготовляються з використанням азоту та водню. Азот отримують з повітря, а водень – з газу.

Американські виробники добрив використовують природний газ, а європейські – бензин. Поєднання цих двох інгредієнтів призводить до аміаку, який потім поєднується з фосфатом і калієм для створення добрива.

Загальний різке зростання цін на газ на початку 2022 року призвело до зростання витрат на основні інгредієнти, необхідні для виробництва добрив. У Європі на газ припадає 90% змінних витрат на виробництво добрив. Хоча США не застраховані від цих стрибків, Європа постраждала особливо сильно через конфлікт між Росією та Україною.

Російсько-український конфлікт

Добриво - це а товар якими торгують по всьому світу. Деякі країни, в тому числі Росія, мають значні запаси основної сировини для виробництва добрив.

Росія виробляє близько 25% світового виробництва азотних і фосфорних добрив і 20% калійних добрив. Вона має значну частку у виробництві добрив, які використовуються в усьому світі.

Білорусь, сприятлива для Росії країна, виробляє приблизно 17% світових поставок калію та експортує більшу частину своєї продукції. Російсько-український конфлікт призвів до санкцій проти російського експорту бензину та добрив.

Білорусь уже перебувала під санкціями до початку конфлікту та була введена під нові санкції, а сусідні країни стежили за незаконним експортом, що перетинає їхні кордони.

Санкції проти Росії та України мають на меті позбавити країни грошей, які можна використати для нападу на Україну. Білорусь не бере участі в прямому конфлікті, але її уряд підтримує Росію, а Росія надсилає військову підтримку Білорусі. Гроші від експорту допомагають підтримувати цю діяльність.

Обмеження на експорт

У звичайний час стрибки цін не викликають ринкових коментарів чи реакції. Однак надзвичайний збіг глобальних подій перекрив доступ до України, яку також називають житницею Європи.

Деякі країни намагалися захистити свої запаси, запровадивши експортні обмеження, навіть заборонивши певний експорт. Наприклад, Аргентина скоротила свій експорт пшениці на 40%, але Австралія очікує рекордного експорту зерна до Азії в 2023 році. Тим не менш, експорту Австралії може бути недостатньо, щоб подолати втрату поставок зерна на світовий ринок.

Короткостроковий і довгостроковий прогноз щодо запасів добрив

Загалом показники запасів добрив, як правило, нестабільні. Ціна на добриво в основному залежить від вартості бензину, оскільки інші товари, що використовуються для його виробництва, як правило, є більш стабільними з точки зору ціни та доступності.

Загалом, коли падає вартість бензину, падає і ціна на добрива. Проте короткострокова перспектива щодо запасів добрив передбачає підвищення цін до 2023 року, навіть незважаючи на те, що ціни на газ знизилися з нещодавнього максимуму.

Фактори, згадані вище, такі як проблеми з ланцюгом поставок, скорочення експорту, українсько-російський конфлікт і попит, будуть присутні ще деякий час. Отже, запаси добрив, ймовірно, залишатимуться високими протягом 2023 року, якщо не припиниться конфлікт.

TryqПро інвестиційний пакет Global Trends від Q.ai | Q.ai – компанія Forbes

У довгостроковій перспективі біржові ціни на добрива, швидше за все, впадуть, оскільки несприятливі умови в усьому світі вирішаться. Країни відновлять експорт, оскільки вони мають надлишок, який згниє, якщо його не відправити на виробництво та споживання. Надлишок зернових та сої на світовому ринку знизить ціни на товари та призведе до того, що фермери засіють менше площ.

Запаси добрив є гарною інвестицією, оскільки вони необхідні для виробництва продуктів харчування. Безсумнівним є те, що завжди буде якась подія, яка чинить тиск на виробництво сільськогосподарських культур і призведе до знову високих цін на добрива. Єдина невизначеність – коли це станеться.

Варто врахувати запаси добрив

З огляду на те, що попит на добрива не знижується, а річний темп зростання складе 3.8%, ця галузь може стати чудовою довгостроковою інвестицією.

Першою акцією, яку варто розглянути, є CF Industries Holdings (NYSE: CF). Ця компанія є провідним виробником водню та азоту, найважливіших компонентів добрив. Вона також має найбільшу в світі мережу виробництва аміаку.

За перші шість місяців 2022 року чисті продажі компанії склали 6.26 мільярда доларів, що більше, ніж у першій половині 2021 року, коли чисті продажі склали 2.64 мільярда доларів. Він також зазначив, що вважає, що для поповнення світових запасів зерна знадобиться багато років, тому він очікує кращих результатів на деякий час.

Іншим варіантом є The Mosaic Co (NYSE: MOS). Ця компанія виробляє та розповсюджує мільйони тонн калію та фосфатів щорічно оптовикам, роздрібним торговцям та виробникам.

За дев’ять місяців 2022 року, що закінчилися 30 вересня, чистий обсяг продажів склав 3.05 мільярда доларів США проти 966 мільйонів доларів США за той самий період 2021 року.

Інвестор, який зацікавлений у більшій диверсифікації та збільшенні можливостей отримання прибутку від цих глобальних факторів, повинен вивчити Інвестиційний комплект Global Trends від Q.ai як варіант. Наш штучний інтелект досліджує ринки в пошуках найкращих інвестицій для будь-яких ризиків і економічних ситуацій. Потім він збирає їх під рукою Інвестиційні комплекти які роблять інвестування простим і стратегічним.

Найкраще, що ви можете активувати Захист портфоліо у будь-який час, щоб захистити ваші прибутки та зменшити втрати, незалежно від того, в яку галузь ви інвестуєте.

Завантажте Q.ai сьогодні для доступу до інвестиційних стратегій на основі штучного інтелекту. Коли ви внесете 100 доларів США, ми додамо ще 100 доларів на ваш рахунок.