Запаси енергії перевищив показники минулого року, при цьому сектор загалом набрав 59% за рік, коли S&P 500 знизився на 19%. Це серйозні показники, які завжди порадують інвесторів, і це змушує трейдерів і аналітиків уважно стежити за енергетичним сектором у першому кварталі 2023 року.
Поки що енергетики утримуються від акції. Інфляція, схоже, охолоджується, і Федеральна резервна система зазначила, що для майбутніх підвищення процентних ставок може знадобитися більш повільний темп, обидві події сприяли зростанню акцій порівняно з циклічними акціями, такими як енергетика.
Проте, заглядаючи вперед, ми, ймовірно, побачимо зростання цін на нафту до кінця 1 півріччя 23 року. Китай відновлює свою економіку, що підвищить попит, тоді як російський експорт, який постраждав після вторгнення цієї країни в Україну минулого року, зріс до майже довоєнного рівня. Сезонне збільшення попиту в США навесні та влітку в північній півкулі також підтримуватиме ціни – і це, ймовірно, відобразиться на курсах акцій.
На цьому тлі аналітики Уолл-стріт дивляться на енергетичний сектор, шукаючи акції, які готові до зростання – порядку 40% або більше. Потенційні досягнення такого масштабу заслуговують на повторний розгляд, і ми витягли деталі щодо двох таких імен.
TXO Energy Partners (TXO)
Перші енергетичні акції, які ми розглянемо, є новими для публічних ринків, вони провели IPO лише цього року. TXO Energy Partners працює як товариство з обмеженою відповідальністю, з діяльністю в Пермському басейні Техас-Нью-Мексико та басейні Сан-Хуан Нью-Мексико-Колорадо. Компанія зосереджена на прибутковій експлуатації звичайних нафтових і газових родовищ у зонах своєї основної діяльності.
TXO Energy Partners має різноманітний портфель звичайних активів, які охоплюють різні типи методів видобутку вуглеводнів. До них належать видобуток метану з вугільних пластів, який здебільшого розташований у басейні Сан-Хуан, а також виробництво на основі води та затоплення CO2, яке в основному розташоване в басейні Пермі. Станом на 1 липня 2022 року загальні доведені запаси компанії становили 143.05 млн барелів нафтового еквіваленту, при цьому 38% запасів становлять нафта, а 82% розробляються.
Акції відкрилися для торгів 27 січня. На IPO було продано 5 мільйонів звичайних акцій, а після його закриття 6 лютого компанія оголосила, що андеррайтери використали свій опціон на покупку додаткових 750,000 115 звичайних акцій. Загалом IPO зібрало 23.74 мільйонів доларів США валових доходів. Ціна акцій на даний момент становить 8 доларів США, що на XNUMX% більше, ніж вартість на кінець першого дня.
Висвітлюючи цю нещодавно публічну акцію для Реймонда Джеймса, 5-зірковий аналітик Джон Фрімен розглядає її профіль, що не стосується фрекінгу, як потенційний чистий актив.
«Базовий рівень зниження TXO [є] справжньою відмінністю від аналогів», — висловив думку Фрімен. «Текст TXO демонструє найкращий серед аналогів ~9% річний базовий темп падіння, що є продуктом його традиційної бази активів. Це дає змогу мінімально інвестувати капітал (порівняно з конкурентами) як для підтримки, так і для збільшення рівня виробництва (зовнішнє фінансування не потрібне для фінансування капіталовкладень, на відміну від історичних MLPs для розвідки та виробництва), що перетворюється на вищий профіль вільного грошового потоку порівняно з нетрадиційними аналогами.
Аналітик також є великим шанувальником управлінської команди, зазначивши: «Уся управлінська команда TXO обіймала керівні посади в XTO Energy до того, як очолити TXO. Насправді, від IPO до продажу XOM, XTO отримав ~26% річного доходу, перевершуючи S&P приблизно у 8 разів протягом цього періоду часу. З технічної точки зору, управлінська команда TXO працювала в більш ніж 15 сланцевих басейнах США з багатьма десятиліттями досвіду».
Згідно з цією оптимістичною позицією, Фріман описує акції TXO як сильну покупку. Його цільова ціна, встановлена на рівні 34 доларів США, передбачає, що річний потенціал зростання становить ~43%. (Щоб переглянути послужний список Фрімена, натисніть тут)
Переходячи тепер до решти Стріт, інші аналітики на тій же сторінці. Завдяки 100% підтримці Street, або 3 рейтинги Buy, якщо бути точним, консенсус одностайний: TXO є сильним Buy. Середня цільова ціна в 33.33 дол. США збільшує потенціал зростання до 40%. (Побачити Прогноз акцій TXO)
Алмазне морське буріння (DO)
Другий енергетичний фонд, який ми розглянемо, — це ще одна компанія, що займається бурінням нафти та газу, ця компанія зосереджена на складній сфері океанічного буріння вуглеводнів. Diamond Offshore управляє флотом глибоководних бурових установок, включаючи як напівзаглибні, так і бурові судна з динамічним позиціонуванням. Надглибоководна установка компанії Океан Кураж нещодавно було укладено чотирирічний контракт на суму 429 мільйонів доларів із бразильською Petrobras.
Diamond Offshore серйозно постраждала під час пандемії коронавируса і почала процедуру банкрутства в квітні 2020 року відповідно до глави 11. Компанія завершила фінансову реструктуризацію, щоб вийти з банкрутства відповідно до глави 11 у квітні 2021 року, а тикер DO відновив публічні торгівлі в березні 2022 року. XNUMX рік.
Завтра ми побачимо результати Diamond за 4 квартал 22 р. і результати за весь рік, але ми можемо переглянути звіт за 3 кв. У третьому кварталі компанія Diamond повідомила про послідовне збільшення прибутку другий квартал поспіль із максимальним показником у 22 мільйонів доларів США. Це ознаменувало приріст на 226% порівняно з другим кварталом, перевищивши консенсус-прогноз у 10 мільйона доларів. У підсумку Diamond змінив збиток у 181.39 кварталі 2 мільйона, або 21.9 центи на акцію, до чистого прибутку в 22 мільйона доларів, або 5.5 центів на акцію прибутку. Це було величезним ударом, оскільки аналітики очікували втрати в 5 цент на акцію.
Це був значний поворот для компанії, який був підтриманий високими показниками операційних установок фірми. Парк глибоководних бурових установок Diamond показав загальну ефективність прибутку на 97.3%, а Океанський чорний яструб бурова установка отримала надбавку до продуктивності, коли завершила свою першу свердловину в Сенегалі. Крім того, буровий корабель Vela розпочала важливий контракт у Мексиканській затоці, і цього року може бути запропоновано будівництво до семи додаткових свердловин.
Аналітик Девід Андерсон з британського банківського гіганта Barclays зайнявся висвітленням Diamond, і він бачить, що компанія має надійну позицію для отримання прибутків у майбутньому.
«Після перехідного року в 2022 році після виходу компанії з банкрутства в квітні 2021 року ми очікуємо, що DO забезпечить значне зростання EBITDA з 2023 по 2025 рік після приблизно беззбиткового 2022 року. Цей рік буде лише першим кроком, який буде рухатися вище в 2024 і 2025 роках, головним чином. на п’ять бурових установок, контракти на які закінчуються у 2024 році… що представляє хорошу можливість переоцінки», – написав Андерсон.
Ця загалом оптимістична позиція спонукає Андерсона оцінити акції як «Надмірну вагу» (тобто «Купити») з цільовою ціною в 21 долар, що передбачає потужний потенціал зростання на 79% на горизонті часу в один рік. (Щоб переглянути послужний список Андерсона, натисніть тут)
Деякі акції залишаються поза увагою, і Diamond є одним із них. Anderson's — єдиний останній огляд цієї компанії від аналітиків, і він однозначно позитивний. (Побачити Прогноз алмазного запасу)
Щоб знайти хороші ідеї для торгівлі акціями за привабливою ціною, відвідайте TipRanks ' Кращі акції для придбання, інструмент, який об’єднує всі дані TipRanks про капітал.
відмова: Думки, висловлені в цій статті, є виключно висловленими аналітиками. Вміст призначений для використання лише в інформаційних цілях. Дуже важливо зробити власний аналіз, перш ніж робити будь-які інвестиції.
Джерело: https://finance.yahoo.com/news/time-buy-energy-stocks-over-004346462.html