Губернатор штату Теннессі прагне зробити один із найкращих податкових кліматів у країні ще більш гостинним

Законодавці та губернатори майже в половині штатів знизили ставки податку на прибуток протягом останніх двох років, і більше зараз наслідують цей приклад. До завершення другого місяця 2023 року в ряді штатів вже було запроваджено та ухвалено значні зниження податку на прибуток. Остання подія сталася минулого тижня в Західній Вірджинії, де лідери Палати представників і Сенату досягли угоди щодо реформи зниження ставки податку на прибуток, що було головним пріоритетом для губернатора Джима Джастіса (справа).

Угода про податок у Західній Вірджинії, яка наразі пройшла через обидві палати законодавчих зборів штату та незабаром буде підписана як закон, знижує ставки податку на прибуток і запроваджує податкові пільги на майно для комерційного обладнання, обладнання та інвентарю. Угода також передбачає податковий кредит для компенсації тягаря податку на автомобілі.

«Кожна сторона від чогось відмовилася, але результатом є більш конкурентоспроможний податковий кодекс для гірського штату», пише Джаред Вальчак, віце-президент із державних проектів Tax Foundation. «Що важливіше, це наближає ставки податку на прибуток штату до медіани в країні та зменшує тягар податків штату на капітальні інвестиції, роблячи Західну Вірджинію більш привабливим штатом для життя та роботи».

Хаус Білл 2526Законодавство, що реалізує податкову угоду, знижує найвищу ставку податку на прибуток Західної Вірджинії з 6.5% до 5.12%, тоді як найнижчу ставку знижує з 3% до 2.6%. Майбутнє зниження ставки відбуватиметься поступово, якщо будуть досягнуті певні тригери доходу.

Наразі Західна Вірджинія має двадцятий найкращий податковий клімат у країні, згідно з останнім щорічним індексом Tax Foundation. Після введення в дію цієї податкової угоди рейтинг податкового клімату для бізнесу Західної Вірджинії покращиться з двадцятого до сімнадцятого.

Кілька причин допомагають пояснити, чому в останні роки в більшості штатів було введено податкові пільги, і чому такі губернатори, як Джим Джастіс, так охоче беруть участь у цьому. Одна з причин полягає в тому, що держави мають хороші фінансові можливості для цього, і багато з них мають значні бюджетні надлишки. Іншим мотивуючим фактором є те, що законодавці в штатах, які вже мають низький загальний податковий тягар і сприятливий податковий клімат для бізнесу (наприклад, Флорида, Техас, Північна Кароліна та Теннессі), продовжують проводити подальші реформи, які нададуть більше полегшення платникам податків і збільшать їхні податки. кодекси ще більше сприяють створенню робочих місць, ніж вони є.

Візьмемо губернатора штату Теннессі Білла Лі (праворуч) і нову податкову реформу план він оприлюднив минулого місяця. Теннессі є домом для нації третій найнижчий загальний середній податковий тягар і є одним із восьми штатів, де не стягується податок на доходи фізичних осіб. Незважаючи на цю відносно сприятливу фіскальну позицію, податковий план губернатора Лі ясно дає зрозуміти, що він не вважає, що законодавці штату-добровольця повинні спочивати на лаврах.

Пакет податків губернатора Лі був представлений як єдиний шматок законодавство що буде розглянуто комітетом цього тижня. Податковий план Лі впроваджує ряд змін, які зроблять податковий кодекс Теннессі менш обтяжливим для бізнесу. Губернаторський податковий пакет надає роботодавцям значне полегшення від трьох основних податків, які накладають на них штатом Теннессі: податку на франшизу, акцизного податку та податку на бізнес.

Відповідно до податкового плану Лі, перші $50,000 6.5 доходу будуть звільнені від 94% корпоративного податку штату Теннессі, який називається акцизним податком. Це звільнення забезпечить роботодавцям XNUMX мільйони доларів акцизного податку в перший рік.

Пропозиція губернатора Лі також передбачає додаткове полегшення через збільшення виключень і порогових значень податку на валовий прибуток штату, який називається податком на підприємницьку діяльність, а також податку на франшизу, який є податком на ділове майно та капітал. Податковий план Лі збільшує рівень звільнення від податку для бізнесу з 10,000 10,000,000 доларів США до 0.3 0.1875 144,000 доларів США та знижує максимальну ставку з XNUMX% до XNUMX%. Офіс губернатора вважає, що запропоноване ними підвищення порогової суми вилучить понад XNUMX XNUMX роботодавців зі списків податків на бізнес.

«Податковий план штату Теннессі виходить за рамки простого зниження ставок і, якщо його буде прийнято, внесе кілька змін до податкового кодексу штату Теннессі, що сприятиме зростанню, допомагаючи штату рухатися в правильному напрямку щодо податків на бізнес», – Джанель Фріттс, аналітик податкової політики, зазначив, про податкову пропозицію губернатора Лі. «Оголошений губернатором план щодо дотримання федерального режиму капітальних інвестицій, прийняття єдиного розподілу факторів продажів і зниження ставки податку на валову виручку бізнесу зміцнить економіку штату».

Минулого року, коли закінчився термін повного федерального фінансування витрат на дослідження та розробки (НДДКР), Теннессі став першим штатом, де законодавці вжили забезпечити негайне відрахування витрати на дослідження та розробки триватимуть для цілей державного оподаткування. Податковий план губернатора Лі базуватиметься на цій реформі 2022 року, відповідаючи федеральному Закону про скорочення податків і робочі місця (TCJA) щодо витрат, не пов’язаних з дослідженнями та розробками, що дозволить підприємствам відраховувати до 80% своїх капітальних витрат у перший рік, а не розподіляти їх. через заплутані графіки амортизації.

«Це була б важлива зміна», — зазначає Фріттс, пояснюючи, що дозвіл на негайне або швидше відрахування інвестицій у бізнес «є ключовим фактором майбутнього економічного зростання та може більший вплив на ріст за долар втраченого доходу, ніж зниження податкових ставок».

Незважаючи на те, що багато штатів забезпечують амортизацію бонусів, хоча це відповідає вимогам федерального законодавства, як губернатор Лі пропонує для штату Теннессі, поступова відмова TCJA від федеральної амортизації бонусів означає, що законодавці та губернатори повинні будуть ухвалити нове законодавство, щоб забезпечити повне відрахування витрат для цілей оподаткування штату. Якщо цього року Конгрес знову не вирішить цю проблему, очікується, що більше штатів вживуть таких заходів.

«Державам доведеться переконатися, що відповідність фіксованих дат відповідає інтересам платників податків», — каже Райан Елліс, зареєстрований агент IRS і президент Центру вільної економіки. «Можливо, їм знадобляться різні дати для різних статей федерального податку, щоб отримати максимальну вартість для платників податків штату. Повне поетапне скорочення витрат є хорошим прикладом цього разом із витратами на дослідження та іншими питаннями часу TCJA».

Законодавці в кількох штатах уже почали вживати необхідних заходів для підтримки повного обліку витрат. «Хоча наразі 18 штатів дотримуються федерального режиму капітальних інвестицій, цей вплив починає зменшуватися цього року з федеральним припиненням повного обліку витрат і його можливим припиненням», — зазначив Фріттс. "Минулого року, Оклахома став першим штатом, який запровадив постійне повне відрахування витрат, і, схоже, Міссісіпі також на порозі цього, оскільки подібне законодавство очікує на прийняття в Орегоні та інших країнах. Теннессі слід розглянути можливість наслідування прикладу Оклахоми та збереження цієї політики зростання назавжди».

Податкова пропозиція губернатора Лі також змінює методологію розподілу корпоративного податку на таку, яка не перешкоджає інвестиціям у державі. Зараз Теннессі є одним із лише 13 штатів, які не використовують так звану формулу єдиного коефіцієнта продажів (SSF) для визначення корпоративних податкових зобов’язань, але пропозиція губернатора Лі це змінить. Теннессі все ще використовує формулу трьох факторів, від якої багато штатів відмовилися останніми роками, яка розраховує корпоративні податкові зобов’язання на основі продажів у штаті, фонду заробітної плати в штаті та власності в штаті. Критики трифакторної формули кажуть, що через неї податковий кодекс ставиться до підприємств Теннессі гірше, ніж до підприємств за межами штату.

«Поки Теннессі зберігає свою поточну формулу розподілу, він оподатковуватиме інвестиції в штаті вищими, ніж штати з єдиним фактором продажів», — написав Фріттс. «Наслідування більшості штатів і прийняття єдиного розподілу факторів продажів допомогло б Теннессі конкурувати в мінливому податковому ландшафті».

Губернатор Лі запропонував податкові пільги для роботодавців, які, якщо їх запровадити, допоможуть Теннессі залишатися конкурентоспроможним не лише з такими штатами, у яких немає податку на прибуток, як Флорида та Техас, а й зі своїм сусідом на сході, Північною Кароліною. У той час як Теннессі посідає чотирнадцяте місце в країні податковий клімат для бізнесуПівнічна Кароліна зараз у десятці найкращих.

Насправді в Північній Кароліні скоро не буде жодного податку на прибуток підприємств, і, на відміну від Теннессі, штат Тар-Хіл не обкладає підприємства податком на валову виручку. У рамках двопартійної бюджетної угоди, підписаної губернатором Роєм Купером (D) у листопаді 2021 року, корпоративний податок на прибуток Північної Кароліни планується повністю скасувати до кінця цього десятиліття, що зробить Північну Кароліну одним із трьох штатів, де немає податок на прибуток підприємств.

Критики податкової пропозиції губернатора Лі можуть стверджувати, що це «роздача бізнесу» і що вона приносить здебільшого користь власникам бізнесу та інвесторам. Така критика, однак, спростовується зростаючою кількістю досліджень і міжідеологічним визнанням того, що тягар оподаткування бізнесу несуть не компанії та фірми, а реальні люди, включаючи працівників і споживачів.

За останнє десятиліття зміцнився двопартійний консенсус щодо того, що тягар оподаткування бізнесу несуть лише корпоративні акціонери, але також оплачують працівники та споживачі у вигляді низьких зарплат і вищих цін. Таким чином зниження ставок корпоративного податку стало спільною метою президентів Барака Обами та Дональда Трампа.

Дебати більше не про те, чи частково сплачують витрати на корпоративне оподаткування працівники та споживачі, а про те, в якій мірі вони сплачують. Навіть лівоцентристський Центр податкової політики прогнозує це 20% тягар податку на прибуток підприємств сплачується працею. Тим часом Стівен Ентін з Податкового фонду вважає, що працівники несуть приблизно 70% тягаря корпоративного оподаткування.

«Протягом останніх кількох десятиліть економісти використовували емпіричні дослідження, щоб оцінити ступінь впливу корпоративного податку на працю та капітал, зокрема відзначаючи зворотну кореляцію між корпоративними податками та заробітною платою та зайнятістю», — сказав Ентін. пише. «Ці дослідження, здається, показують, що праця несе від 50% до 100% тягаря корпоративного податку на прибуток, з 70% або вище, як найбільш імовірний результат».

2015 вчитися опубліковані економістами Кевіном Хассеттом і Апарною Матуром виявили, що підвищення ставки корпоративного податку на 1.0% призводить до зниження ставок заробітної плати на 0.5%. У цьому звіті розглянуто 66 країн за 25-річний період, виявивши, що федеральний уряд збере більше доходів у результаті підвищення податку на прибуток підприємств, але зростання доходів буде меншим, ніж падіння зарплати працівників.

Те, що федеральне зниження податку на прибуток підприємств має переваги для працівників, — це погляд, який тепер є настільки двопартійним, що останнє десятиліття бачили, як президенти обох партій прагнули знизити ставку корпоративного податку. Подібним чином податкові пільги штату для роботодавців, запропоновані губернатором Лі, якщо вони будуть прийняті, не тільки зроблять Теннессі більш привабливим місцем для інвестицій, це зробить Теннессі більш прибутковим місцем для працівників, щоб заробляти на життя та утримувати сім’ю.