S&P 500: Ось справжня причина, чому Уоррен Баффет любить акції Occidental

Occidental Petroleum (OXY) акції зросли на 91% за минулий рік звичайно вражає. Але ви можете бути впевнені, що Уоррен Баффет, головний власник акцій, звертає увагу на ще одну рису, яка сприяє накопиченню багатства.

X

Occidental Petroleum є лише однією з 10 акцій S&P 500 Pioneer Natural (PXD) і Напої Molson Coors (TAP) — що принаймні вчетверо збільшило дивіденди на акцію, які вони виплатили за останні 12 місяців, йдеться в аналізі даних Investor's Business Daily, підрахованих S&P Global Market Intelligence.

Згідно з підрахунками S&P Global Market Intelligence, лише Occidental Petroleum за останні 900 місяців збільшила виплату дивідендів на 12%.

Це тренд, на який варто звернути увагу. Незважаючи на те, що за останні 500 місяців акції, які виплачують дивіденди, перевершили індекс S&P 12, динаміка все ще на їх користь, йдеться у звіті Майкла Ароне та Метта Бартоліні з State Street Global Advisors.

«Навіть із цим значним перевищенням показників відносні оцінки акцій з високими дивідендами значно нижчі за довгострокову медіану», — йдеться у звіті.

Майнінг для зростання дивідендів

Інвестори S&P 500 віддають перевагу компаніям, які збільшують дивіденди, були очевидними протягом кількох місяців.

The Vanguard Dividend Appreciation ETF (VIG) впав лише на 6.9% за останні 12 місяців. Це половина 500% падіння S&P 15 за той же період. Тим часом, Довіра Invesco QQQ (QQQ), переповнений акціями, які швидко розвиваються, не відомі своїми дивідендами, впав більш ніж на 25%.

Але реальні переваги зростання дивідендів найбільш очевидні в акціях, які їх підвищують найбільше. Вісім із 10 акцій S&P 500, які збільшили свої дивіденди найбільше за останні 12 місяців, за цей час вищі.

Візьмемо улюблену Occidental Petroleum Баффета. Його Berkshire Hathaway (БРКБ) володіє понад 21% акцій. Це робить його найбільшим акціонером. І це стало потужним виграшем, не тільки завдяки приросту акцій. Згідно з підрахунками S&P Global Market Intelligence, Occidental Petroleum збільшила свої дивіденди на акцію на 900% за останні 12 місяців порівняно з тим самим періодом минулого року. Це найбільший стрибок дивідендів у всьому індексі S&P 500.

Дивідендна прибутковість Occidental у 0.8% далеко не вражаюча. S&P 500 приносить приблизно вдвічі більше. Але Occidental серйозно ставиться до його вирощування, і швидко. Збільшення дивідендів у Occidental відповідає приблизно 10%-му збільшенню дивідендів на акцію S&P 500 у 2022 році, каже Говард Сільверблатт з S&P Dow Jones Indices.

Енергетика: звідки йдуть зростання дивідендів

Енергетичні акції виграють не лише завдяки стрибкам цін на акції. Вони також перетворюються на джерела зростання дивідендів.

Верхня половина акцій S&P 500, які збільшили свої дивіденди найбільше за останні 12 місяців, є енергетичними іграми. Occidental — лише найдраматичніший приклад. Pioneer Natural, навпаки, збільшив свої дивіденди більш ніж на 500% за останні 12 місяців.

Але дивіденди нарощують не лише енергетичні компанії. Інше велике збільшення відбулося від Molson Coors, яка збільшила свої дивіденди на акцію на 335%, повідомляє S&P Global Market Intelligence. Пивовар виплачував дивіденди в розмірі 38 центів на акцію в кожному з останніх чотирьох кварталів. А минулого року вона виплачувала лише дивіденди за два квартали по 34 центи на акцію.

Чи продовжить зростання дивідендів утримувати інвесторів?

Цього року ринок дещо змінюється. Більш спекулятивні акції, які не виплачують жодних дивідендів, починають працювати краще.

ARK Innovation ETF Кеті Вуд (ARKK), яка повна швидкозростаючих компаній, які зазвичай не виплачують дивіденди, цього року зросла майже на 14%. Це робить його диверсифікованим ETF № 1 цього року, каже Morningstar Direct. І ETF приносить 0%. Але пам’ятайте, рік молодий, і ARK Innovation був найгіршим диверсифікованим ETF у 2022 році, втративши понад 60% своєї вартості.

Тепер ви можете зрозуміти, чому Баффет задоволений зростанням дивідендів.

Значні стрибки в дивідендах S&P 500

Найбільше збільшення дивідендів на акцію за останні 12 місяців порівняно з роком раніше

Джерела: S&P Global Market Intelligence, IBD