Поговоримо про промисловий газ. Це великий бізнес, тому що гази життєво важливі для безлічі промислових і медичних застосувань. Хоча деякі гази є звичайними і їх легко виробляти (наприклад, азот становить майже 80% повітря, яким ми дихаємо), інші рідко зустрічаються. А гелій, який у деяких застосуваннях є незамінним, не тільки рідкісний, але й невідновлюваний. Його знаходять у глибоких шахтах, захоплених непористою породою, де він утворився давно внаслідок радіоактивного розпаду інших елементів.
Що стосується використання, гелій життєво важливий для функціонування апаратів МРТ, оскільки в рідкому стані він є єдиним елементом, достатньо холодним для належної роботи надпровідних електромагнітів МРТ. Він також використовується в дихальних сумішах для глибоководних занурень, як інертна атмосфера при дуговому зварюванні та як підйомний агент для метеорологічних куль. Однак його медичне використання в МРТ займає майже третину світових поставок, що робить лікарні найбільшими споживачами гелію.
Усе це робить гелій набагато дорожчим, ніж його вага в золоті, і ця вартість зростає через глобальну нестачу газу. У США, які виробляють більше половини світових поставок, витік на техаському гелієвому заводі змусив зупинити роботу. У той же час, плани Росії вийти на ринок гелію значною мірою були зруйновані пожежею на підприємстві, яка відсунула планове виробництво на Амурському заводі щонайменше на рік, а російсько-українська війна порушила торгівлю, зробивши російську гелій у будь-якому випадку сумнівний.
Підсумок полягає в тому, що зараз інвестори мають шанс проникнути в акції промислового газу, особливо в компаніях, які мають обладнання для зберігання та розподілу гелію. Ми отримали інформацію про дві з цих компаній з Платформа TipRanks; ось вони разом із коментарями аналітиків щодо їхніх перспектив.
Linde plc (ЛІН)
Ми почнемо з Linde, найбільшої компанії в глобальній ніші промислового газу. Лінде бере свій початок у Німеччині та працює в бізнесі майже півтора століття. Сьогодні компанія може похвалитися ринковою капіталізацією в 143 мільярди доларів і є провідним постачальником атмосферних газів, таких як аргон, азот і кисень, а також летючих речовин, таких як водень. Linde може постачати гази в чистому або змішаному вигляді, а також пропонує інженерний досвід у створенні тиску або зрідженні газів.
Окрім більш поширених промислових газів, Linde також пропонує надійну мережу постачання гелію. Постачаючи гелій з кількох географічних місць, включаючи Канзас, Катар та Австралію, і керуючи більш ніж 50 заводами по перезаповненню по всьому світу, Linde може надавати гелій клієнтам будь-де та в будь-який час. Компанія пропонує різноманітні варіанти транспортування, доставки та зберігання гелію, включаючи ізольовані контейнери ISO, чаші Дьюара, багатоциліндрові пакети, звичайні газові балони та портативні балони.
Загалом промисловий газ – це більше, ніж гаряче повітря – це великий бізнес. У 31 році річний дохід Linde склав 2021 мільярд доларів, і цього року як доходи, так і прибутки зросли. Компанія планує оприлюднити результати за 3 квартал 22 р. завтра, але в першому півріччі 1 р. загальний дохід Linde у розмірі 22 млрд доларів зріс на 16.67% порівняно з першим півріччям 12.4 р. Прибуток у другому кварталі 1 року склав 21 долара на акцію, що на 2% більше, ніж у минулому році.
Висвітлює Linde для Wells Fargo, 5-зірковий аналітик Майкл Сісон вражений здатністю компанії процвітати навіть у сучасних складних макроекономічних умовах.
«Ми вважаємо, що компанія надає інвесторам можливість інвестувати в захисне зростання, оскільки LIN має безпрецедентний досвід стабільного зростання прибутків навіть в умовах економічного спаду. Незважаючи на те, що короткострокова невизначеність у Європі та Китаї все ще викликає занепокоєння, обсяги LIN залишаються стійкими до 2022 року. Крім того, LIN довів свою здатність пом’якшувати нестримну інфляцію, переносячи витрати на енергію, збільшуючи рентабельність і підвищуючи ROC до рекорду в 2Q22», – зазначив Сісон.
«Ми продовжуємо розглядати LIN як переможця в переході до декарбонізації, маючи набір із понад 250 потенційних проектів, які оцінюються для подальшого зростання». – резюмував аналітик.
Виходячи зі своєї віри в сильні захисні якості Лінде, Сісон оцінює акції як «Надмірну вагу» (тобто «Купуйте»), а його цільова ціна в 370 доларів США передбачає 25% річний потенціал зростання для акцій. (Щоб переглянути послужний список Сісона, натисніть тут)
Загалом, Linde отримує рейтинг Strong Buy згідно з консенсусом аналітиків Уолл-стріт на основі 19 останніх оглядів, серед яких 17 Buys, 1 Hold та 1 Sell. Зараз акції торгуються за 294.84 дол. США, а їх середня цільова ціна 339.65 дол. США передбачає потенціал зростання на ~15% у найближчі місяці. (Дивіться прогноз акцій LIN на TipRanks)
Air Products and Chemicals, Inc. (APD)
Наступна акція, яку ми розглянемо, — це один із конкурентів Linde, Air Products and Chemicals. APD є ще одним великим постачальником промислових газів, особливо летких, таких як водень, у який нещодавно інвестував півмільярда доларів у штаті Нью-Йорк. Компанія також відома як важливий постачальник повітряних газів, азоту, кисню та аргону. APD працює в бізнесі більше 80 років, працює в більш ніж 50 країнах з більш ніж 170 тисячами клієнтів і отримує приблизно 10 мільярдів доларів щорічного доходу.
Окрім повітряного та водневого бізнесу, APD також відомий як важливий постачальник гелію. Компанія пропонує гелій у вигляді чистого газу під нормальним тиском, а також може пропонувати його у стисненому або навіть зрідженому вигляді. APD має глобальну мережу засобів зберігання та перезавантаження, що дозволяє виконувати замовлення на гелій по всьому світу з мінімальними втратами – важлива перевага при роботі з невідновлюваною речовиною.
Протягом останніх двох років APD звітує про постійне зростання доходів, і за цей час прибутки, хоча й не ростуть настільки стабільно, також зросли. В останньому звітному кварталі, 3 кварталі 22 фінансового року, компанія продемонструвала чистий прибуток у розмірі 3.2 мільярда доларів США, що на 23% більше, ніж у минулому році. Скоригований прибуток на акцію на рівні 2.62 дол. США на 11% перевищив значення минулого року. У третьому кварталі як верхній, так і нижній рядки були найвищими за останні два роки.
Ця компанія має сильний оборонний характер, оскільки більша частина її бізнесу ведеться за довгостроковими контрактами, які забезпечать оплату продукції та стабільний кінцевий прибуток. Це ключовий момент для 5-зіркового аналітика Seaport Майкл Гаррісон.
«Ми вважаємо, що промисловий газовий бізнес має вражаючий вбудований потенціал зростання, пов’язаний з енергетичним переходом (включно з уловлюванням водню та вуглецю), і зауважте, що APD має ~ 2.3 мільярда доларів США в нових проектах, які будуть запущені у 23 фінансовому році, і ми вважаємо, що вони можуть досягти найнижчого рівня. зростання лінії, навіть якщо промислове виробництво сповільнюється. Більше половини продажів здійснюються за довгостроковими контрактами «бери або плати» з вбудованими перехідними механізмами, які зменшують ризик змінних витрат, і ми очікуємо, що вони збережуться навіть у разі нормування енергії в Європі, враховуючи лише водень у регіоні EMEA становить 2% від загального обсягу продажів APD», – висловив думку Гаррісон.
Оцінюючи цю позицію, Гаррісон вважає, що APD поділяє купівлю з цільовою ціною в 300 доларів США, що передбачає 19% річний потенціал зростання. (Щоб переглянути послужний список Гаррісона, натисніть тут)
Є 11 нещодавніх оглядів аналітиків щодо APD, і вони включають 7 покупок і 4 утримання, щоб надати акціям консенсус-рейтинг «Помірна покупка». Акції торгуються за $252.02 і мають середню цільову ціну $284.55, що вказує на потенційний приріст ~13%. (Дивіться прогноз акцій APD на TipRanks)
Щоб знайти хороші ідеї для торгівлі акціями за привабливою ціною, відвідайте TipRanks ' Кращі акції для придбання, нещодавно запущений інструмент, який об'єднує всі дані про справедливість TipRanks.
відмова: Думки, висловлені в цій статті, є виключно висловленими аналітиками. Вміст призначений для використання лише в інформаційних цілях. Дуже важливо зробити власний аналіз, перш ніж робити будь-які інвестиції.
Джерело: https://finance.yahoo.com/news/2-top-gas-stocks-play-211128196.html