Needham аналітик Берні Мактернан повторив свою позицію «Купити». Roblox Corp. (NYSE: RBLX) і піднятий Цільова ціна до $42 з $39.
Після проблемного листопада RBLX відновився в грудні та опублікував кращі, ніж очікувалося, результати практично за всіма напрямками, включаючи кращі, ніж очікувалося DAU, бронювання та години роботи.
Важливе питання полягає в тому, яка частина цього ефекту є органічною, а не одноразовою, як-от святкові подарункові картки та один додатковий вихідний день.
Аналітик припускає, що перевищення було в першу чергу органічним, і прогнозовані старші підлітки повідомили про зростання бронювань у 23 фінансовому році порівняно з постійним зростанням валюти на 21% у грудні 22 року.
Мактернан зазначив, що дохід не відповідає його очікуванням, хоча аналітик продовжує вважати, що бронювання є кращим показником для монетизації, і розглядає дохід більше як результат бухгалтерського обліку.
Оцінки Мактернана підвищуються в 23E та далі, що призводить до підвищення цільової ціни.
еталонний тест аналітик Майк Хікі мав рейтинг «Продавати» з цільовою ціною в 21 долар.
RBLX повідомила про чисті бронювання за 4 квартал, які були трохи кращими, ніж консенсус, але розчарували оцінки Benchmark.
RBLX планує скасувати прозорість KPI, що аналітик розглядає як негативну подію.
Після очікуваного випуску місячних показників за березень 2023 року в квітні 2023 року RBLX припинить публікацію місячних показників.
Аналітик вважає, що платформа відеоігор RBLX є вразливою до поточних і нових негативних макроекономічних тенденцій, включаючи інфляцію, безробіття та скорочення добробуту.
Хікі був вражений рішенням RBLX продовжувати збільшувати інвестиційні витрати, що мало б перебільшувати суттєво складне операційне середовище та погіршувати вільний грошовий потік.
Аналітик помітив триваючий ризик виконання як для зростання доходів, так і для прибутковості.
Аналітик вважає, що RBLX залишається дуже дорогим і має значний простір для подальшого погіршення оцінки.
Хікі вважає, що відсутність чіткого бачення та дисципліни кинули виклик генеральному директору.
Ціна: Акції RBLX під час останньої перевірки в середу впали на 3.73% до $35.74.
Останні рейтинги для RBLX
Дата | Фірма | дію | Від | До |
---|---|---|---|---|
Mar 2022 | Deutsche Bank | Ініціює покриття увімкнено | купити | |
Mar 2022 | Джеффріс | Підтримує | Hold | |
лютого 2022 | Truist Securities | Підтримує | купити |
Переглянути більше рейтингів аналітиків для RBLX
Перегляньте останні рейтинги аналітиків
Не пропустіть сповіщення в режимі реального часу про свої акції – приєднуйтесь Benzinga Pro безкоштовно! Спробуйте інструмент, який допоможе вам інвестувати розумніше, швидше та краще.
© 2023 Benzinga.com. Бензінга не надає інвестиційних порад. Всі права захищені.
Джерело: https://finance.yahoo.com/news/roblox-remains-painfully-expensive-ample-174454442.html