Настав час застрахувати свій портфель

Під час стресу та тривоги всім нам потрібно почуватися трохи впевненіше. На фінансових ринках це, звичайно, не час для самозаспокоєння. Федеральна резервна система стукає в двері і погрожує різко підвищити процентні ставки. Це єдиний ефективний інструмент, який у них є, щоб притупити вищу інфляцію, і хоча ми хотіли б мати найкраще з обох світів (без інфляції, фондові ринки зростають вічно), є наслідки, якщо не стримати інфляцію.

Нестабільність буде тільки зростати, оскільки невизначеності є багато. Чому так? Ринки ненавидять невизначеність, і хоча ми можемо погодитися, що грошово-кредитна політика ФРС є надзвичайно яструбиною, хто справді знає, як далеко вони зайдуть, щоб боротися з підвищенням цін. Секретної формули немає, але підвищення ставок зробить свою справу. Просто комітету важко зрозуміти, коли настав час припинити їх піднімати.

Зростання волатильності різко вплине на акції. Більшість інвесторів і трейдерів не люблять щоденні широкі рухи вгору і вниз. Коли VIX (індекс волатильності) піднявся на понад 30% і залишився там деякий час, стало досить незручно. Насправді було кілька великих розпродажів із ментальністю «спершу стріляйте, а потім задавайте питання». Але, як ми часто бачимо, паніка ніколи не є способом заробити гроші.

Що ви можете зробити, щоб захиститися від волатильності? Просто додайте трохи захисту. Ми можемо це зробити кількома способами, найпростіший і найефективніший - це покупка індексних путів. Мета тут не в тому, щоб заробити купу грошей – хоча це, безумовно, може статися дуже швидко – ми хочемо якомога сильніше притупити волатильність ринку.

Ринки падають швидше, і на шляху вниз відчувається більше болю, ніж радість, яку ви відчуваєте на шляху вгору. Таким чином, швидкі переміщення вниз — це хороший спосіб втратити гроші та розум, але якщо у вас є якийсь захист, це може бути несподіванкою. Мої улюблені інструменти Put включають (SPY), (ДЕНЬ), (QQQ) і (IWM) . Всі вони рідкі і запропонують вам чудовий захист у разі потреби.