Чи є акумуляторна батарея Tesla Utility Scale переможцем?

Ключові винесення

• Дохід Tesla зріс на 56% за рік, але не виправдав очікувань інвесторів у третьому кварталі.
• Більшість збільшення прибутку відбулося завдяки розширенню виробництва автомобілів.
• У третьому кварталі відбулося найшвидше зростання Tesla в її бізнесі з акумуляторами та сонячними батареями: у третьому кварталі компанія майже вдвічі збільшила ємність накопичувачів, ніж у другому кварталі.

Tesla минулого тижня оголосила про свої фінансові показники за 3 квартал. У своїх офіційних повідомленнях компанія назвала цей період «ще одним сильним кварталом з рекордним доходом, операційним прибутком і вільним грошовим потоком». За попередні 12 місяців грошовий потік компанії склав понад 8.9 мільярда доларів.

Однак акції компанії впали у відповідь на повідомлення про низьку ефективність порівняно з очікувані цифри доходу. Ми розглянемо продуктивність Tesla Q3 і її акумуляторну батарею.

Фінансові показники Tesla Q3

За 3 квартал 2022 року Tesla повідомила про такі цифри:

• Доходи від автомобільної промисловості: 18.692 мільярда доларів
• Валовий прибуток автомобільної галузі: 5.212 мільярда доларів
• Загальний дохід: $21.454 млрд
• Загальний валовий прибуток: $5.382 млрд
• Операційні витрати: $1.694 млрд
• Операційний прибуток: $3.688 млрд
• Капітальні витрати: $1.803 млрд
• Вільний грошовий потік: $3.297 млрд

З року в рік загальний дохід компанії зріс на 56%, головним чином завдяки збільшенню поставки транспортних засобів. Прибутковість також покращилася і зараз становить 3.7 мільярда доларів США за рік.

Компанія також розширила деякі інші свої операції, значно збільшивши кількість розгортань систем зберігання даних. Незважаючи на те, що виробнича потужність розгорнутих сонячних панелей скоротилася зі 106 МВт у другому кварталі до 2 у третьому кварталі, кількість розгорнутих накопичувачів зросла з 94 МВт-год у другому кварталі до 3 МВт-год у третьому кварталі.

Акумулятори Tesla

Хоча багато людей знають Tesla за її електромобілі, її бізнес також включає в себе інші технології чистої енергії — передусім сонячна енергія та накопичення енергії.

Однією зі сфер, де Tesla відзначила найбільше зростання в цьому кварталі, було виробництво та розгортання акумуляторів — майже подвоївши ємність накопичувачів порівняно з попереднім кварталом. Розгортання зросло на 62% за рік і тепер становить 2.1 ГВт-год.

Пропозиції накопичувачів енергії Tesla складаються з двох основних продуктів: Powerwalls і Megapacks.

Tesla Powerwalls — споживчі продукти, які служать домашніми акумуляторами. Зазвичай вони працюють у парі з виробництвом сонячної енергії та забезпечують спосіб зберігання надлишкової сонячної енергії на місці. Потім батарея постачає енергію в будинок, коли сонця занадто мало для живлення будинку, або в якості резерву в разі відключення електроенергії.

Мегапакети — це накопичувачі енергії комунального рівня. Комунальні підприємства можуть використовувати ці батареї для накопичення додаткової енергії та передачі її в мережу під час пікового використання. Це дозволяє комунальним підприємствам ефективніше керувати виробництвом і попитом і може допомогти їм уникнути потреби у більш дорогих методах виробництва енергії для задоволення попиту.

TryqПро Clean Tech Kit | Q.ai – компанія Forbes

Інші випадки використання Megapack включають створення мікроелектромереж, які від’єднані від основної мережі, і згладжування потоку електроенергії, що виділяється в мережу за допомогою вітру або сонця.

Megapacks можна інтегрувати з Powerhub, програмою, яка допомагає електростанціям керувати та розподіляти свою енергію. Вони також працюють з Autobidder, програмою Tesla, яка використовує машинне навчання для купівлі та продажу енергії та прогнозування цін і попиту на енергію.

Tesla повторила, що покладає на нього великі надії бізнес накопичення енергії базується на його величезному зростанні, «незважаючи на те, що проблеми з напівпровідниками продовжують мати більший вплив на [їхній] енергетичний бізнес, ніж [їхній] автомобільний бізнес».

Компанія також зазначає, що поточний рівень попиту перевищує її здатність забезпечити постачання, хоча вона сподівається покращити цю ситуацію, збільшивши виробництво на спеціальному заводі Megapack потужністю 40 ГВт/год, розташованому в Латропі, Каліфорнія.

Загалом компанія збільшила свій дохід від генерації та зберігання енергії з 866 мільйонів доларів до 1.117 мільярда доларів між 2-м і 3-м кварталами, а витрати зросли з 769 мільйонів доларів до 1.013 мільярда доларів. Це означає збільшення прибутку від зберігання та генерації з 97 до 104 мільйонів доларів США.

Незважаючи на те, що поточний дохід і прибуток енергетичного підрозділу Tesla є карликовими порівняно з його транспортними операціями, компанія все ще вважає акумулятори невід’ємною частиною своєї компанії.

Що відбувається з акціями Tesla?

Ціна акцій Tesla впала у відповідь на публікацію прибутків через показники доходів, які виявилися нижчими, ніж очікували інвестори. Однак ринок загалом відчув значне зростання, завдяки чому Tesla швидко відновила більшу частину своїх втрат, завершивши тиждень зростанням приблизно на 2%.

З початку року TSLA втратив трохи більше 44% своєї вартості — це більш ніж удвічі більше, ніж індекс S&P 500, який впав на 18.89% з початку року станом на сьогоднішній ранок, п’ятниця, 28 жовтня.

Що все це означає для інвесторів

Інвестори, зацікавлені в Tesla, ймовірно, захочуть звернути більше уваги на її автомобільний бізнес, ніж на сонячні батареї та акумулятори. У третьому кварталі доходи від транспортних засобів перевищили 18.6 мільярда доларів порівняно з лише 3 мільярдами доларів від виробництва та зберігання енергії.

Проте Tesla інвестує значні кошти у виробництво акумуляторів, як для свого накопичувального обладнання, так і для власних автомобілів. У своєму квартальному звіті Tesla зазначила, що «продовжує вірити, що обмеження ланцюга поставок акумуляторів будуть головним обмежуючим фактором для Зростання ринку електромобілів у середньостроковій та довгостроковій перспективі».

Оскільки Tesla збільшує потужність виробництва акумуляторів, вона може розгорнути ще більше накопичувачів і знизити витрати на акумулятори для своїх електромобілів, що стане благом для компанії. Інвестори, зацікавлені в зелених технологіях загалом (і які не проти значного впливу на бізнес виробництва автомобілів Tesla), можливо, захочуть інвестувати в компанію, поки ціна її акцій відносно падає.

Bottom Line

Фондовий ринок був нестабільним протягом останнього року через зростання інфляції та страх майбутньої рецесії. Одним із рушійних факторів інфляції були ціни на енергоносії, включаючи ціни на електроенергію та бензин. Tesla має хороші можливості для того, щоб скористатися зростаючою залежністю від відновлюваних джерел енергії та зменшенням залежності від газу, що робить її привабливою акцією для багатьох інвесторів.

Однак не у всіх є час зосередитися на ринку та створити потужний, збалансований портфель. Саме тут на допомогу приходить Q.ai. Наш штучний інтелект обстежує ринки в пошуках найкращих інвестицій для будь-яких ризиків і економічних ситуацій. Потім він збирає їх у зручні інвестиційні набори, як наш Набір чистих технологій, яка об’єднує першопрохідців у галузі відновлюваної енергії та електроенергії, електромобілів, зменшення відходів тощо.

Завантажте Q.ai сьогодні для доступу до інвестиційних стратегій на основі штучного інтелекту. Коли ви внесете 100 доларів США, ми додамо ще 100 доларів на ваш рахунок.