Як венчурний капітал допомагає розвивати нове покоління латиноамериканців

Незважаючи на те, що латиноамериканці є друга за чисельністю етнічна група у США вони недостатньо представлені в багатьох галузях, включаючи фінанси, що може мати довготерміновий вплив на здатність зростати добробут.

Група компаній венчурного капіталу під керівництвом латиноамериканців прагне змінити це.

Згідно з даними, у США проживає понад 62 мільйони латиноамериканців Перепис 2020. Це майже 19% від загальної кількості населення, поступаючись лише неіспаномовним білим. Вони також представляють один із найбільших і швидкозростаючих секторів: у 2019 році загальний економічний результат групи склав 2.7 трильйона доларів, порівняно з 1.7 трильйона доларів у 2010 році, згідно зі звітом Latino Donor Collaborative.

Але в 2021 році латиноамериканці становили лише 4% найвищого керівництва великих компаній США, згідно з опитуванням Іспаномовної асоціації з корпоративної відповідальності. А окреме дослідження Інституту CFA у 2019 році показало, що лише 8% працівників фірм з управління інвестиціями були латиноамериканцями порівняно з 9% азіатами, 5% чорношкірими та 84% білими.

Подібним чином лише 2% спеціалістів із венчурного капіталу та спеціалістів на рівні партнерів в інституційних фірмах є латиноамериканцями, показало дослідження LatinxVC.

«Ми намагаємося збільшити [латиноамериканських] венчурних капіталістів у створених венчурних організаціях», — сказала Маріела Салас, виконавчий директор LatinxVC. «Ми також намагаємося втримати тих латиноамериканців, які працюють в інституційних і менших компаніях».

Латиноамериканці також рідше матимуть доступ до інвестицій. За даними Інституту економічної політики, статки латиноамериканських домогосподарств відстають від доходів білих, і лише 26% латиноамериканських домогосподарств мають доступ до спонсорованого роботодавцем плану 401(k), у порівнянні з 37% чорношкірих домогосподарств і половиною білих.  

Відсутність доступу до ринків капіталу ускладнює латиноамериканцям накопичення значного багатства. Це також означає, що вони недостатньо представлені як акціонери компаній, якщо вони не володіють акціями та не надають пропорційного голосу при прийнятті інвестиційних рішень.

«Ми повинні пам’ятати про зв’язок фінансів і ринків капіталу з економікою в цілому», — сказав Родріго Гарсія, глобальний фінансовий директор Talipot Holdings, групи з управління інвестиціями. «Це завжди було критично важливим, щоб ми мали представництво в управлінні активами, серед людей, які приймають рішення щодо купівлі акцій, облігацій, венчурного капіталу приватного капіталу тощо».

Є кілька латиноамериканських фірм венчурного капіталу, які працюють принаймні над однією частиною головоломки: інвестують у свої громади.

Однією з таких фірм є Boston Impact Initiative, яка щойно запустила фонд у розмірі 20 мільйонів доларів, зосереджений на інвестиціях у кольорових підприємців.

«Ми беремо на себе ризик якнайшвидше, ми фінансуємо крихітні стартапи, які, сподіваюся, одного дня переростуть у компанії, які стануть публічно торгуватись і доступними в секторі роздрібного фінансування», — сказала Бетті Франциско, генеральний директор Boston Impact Initiative. Серед цих підприємств Synergy Contracting, будівельна компанія, якою володіють жінки, і Roundhead Brewing, перша крафтова пивоварня в Массачусетсі, що належить латиноамериканцям.

Ще одна група, Mendoza Ventures, була заснована в 2016 році, щоб вирішити проблему, як жінки, так і латиноамериканці, які виписують чеки для фінансування нових компаній. Бостонська фірма, якою керує Адріан Мендоза, залучила 10 мільйонів доларів через два фонди.

«Ми надаємо можливість акредитованим інвесторам, кольоровим людям і жінкам отримати доступ до венчурного капіталу», — сказав Мендоза. Акредитовані інвестори це фізичні або юридичні особи, які досягають порогових значень заробленого доходу, чистої вартості або активів, щоб інвестувати в складні або складні цінні папери.

«Більшість багатства в Америці походить від [злиттів і поглинань], і це відбувається через венчурний і приватний капітал, то чому б не мати можливості диверсифікувати з іншого боку?» — додав Мендоса.

Звісно, ​​у фінансовій галузі відбувся певний прогрес. У 2021 році кількість сертифікованих латиноамериканських спеціалістів з фінансового планування зросла на 15% порівняно з попереднім роком. Тим не менш, із загального класу професіоналів, які склали іспит того року, лише 2.7% назвали себе латиноамериканцями.

Працівники галузі бачать переваги мати більше людей із різноманітним досвідом у всіх сферах фінансів.

«Ви не можете повторити чийсь живий досвід, — сказала Марсела Пінілла, директор із сталого інвестування в Zevin Asset Management. Вона додала, що, будучи латиноамериканцем у сфері фінансів, вона хоче залучити в галузь більше кольорових людей.

З точки зору самих роздрібних інвесторів, одна з найпотужніших речей, які вони можуть зробити, це подивитися, у що вони інвестують, і запитати, скільки з цих доларів йде латиноамериканським менеджерам фондів, латиноамериканським фондам або навіть компаніям з латиноамериканськими керівництво.

«Я вважаю, що просте запитання «хто розпоряджається моїми грошима?» є важливим», — сказав Мендоса.