«Скільки я витратив би?» У мене є активи на 10 мільйонів доларів, і я думаю про те, щоб найняти фінансового радника. Скільки це мені насправді коштуватиме?

Питання: Що таке відповідна ставка управління капіталом? Я мав би управляти активами на 10 мільйонів доларів, і я припускаю, що буде ковзаюча шкала гонорарів. Це так? І скільки я зрештою витратив би? (Шукаєте фінансового консультанта? Ви можете скористатися цим інструментом, щоб підібрати планувальника, який відповідає вашим потребам.)

Відповідь: У фінансовій галузі існує багато різних типів структур гонорарів, що означає, що гонорари не є стандартними для всіх фінансових радників. Але ви маєте рацію, припускаючи, що з 10 мільйонами доларів активів для інвестування ви отримаєте ковзну шкалу. «Фінансовий консультант, який стягує плату на основі активів, що знаходяться в управлінні, зазвичай стягує близько 1% комісії на рік, однак 1% комісії за управління може коливатися залежно від загальної суми активів особи», — говорить сертифікований фінансовий планувальник Даніель Міура з Founder-Spark Financials. . Сертифікований спеціаліст з фінансового планування Калеб Педдок із Ten Talents Financial Planning каже, що приблизно 1% комісії зазвичай застосовується до перших двох мільйонів, а потім так званий каскадний графік дотримується цієї структури, коли клієнт в кінцевому підсумку платить менший відсоток за кожен додатковий мільйон, яким керує .

Шукаєте нового консультанта чи маєте проблеми з поточним? Електронна пошта [захищено електронною поштою].

Що стосується каскадного графіка, який застосовуватиметься на різних точках розриву AUM для типових фірм з управління капіталом RIA, Педдок каже, що наступний дуже поширений графік гонорарів: перші 2 мільйони доларів = 1.00%; наступний 1 мільйон доларів = 0.90%; наступний 1 мільйон доларів = 0.80%; наступний 1 мільйон доларів = 0.70%, а понад 5 мільйонів доларів – 0.50%.

Але те, що ви можете отримати ковзну шкалу, не означає, що ви повинні це зробити. Дійсно, це може коштувати вам 29,000 3 доларів на рік, якщо управляти 44,000 мільйонами доларів, 5 69,000 доларів на рік, якщо управляти 10 мільйонами доларів, і XNUMX XNUMX доларів на рік, якщо управляти XNUMX мільйонами доларів. «Як ви бачите, комісії дуже швидко виходять з-під контролю не з іншої природної причини, крім того, що сума, якою керували, збільшилася, не обов’язково тому, що для клієнта було додано більше часу, досвіду чи цінності», — каже Педдок.

Деякі консультанти просто стягують фіксовану плату, що, за словами Педдока, часто є більш вигідним шляхом для клієнтів, які управляють понад 1 мільйон доларів. «Структура комісії в розмірі менше 1 мільйона доларів може мати сенс, якщо на додаток до управління інвестиціями є комплексне податкове планування, планування майна, планування грошових потоків тощо», — каже Педдок. Але, якщо перевищувати позначку в мільйон доларів, він каже, що плоска цінова структура може спрацювати найкраще, якщо вони зрозуміють діючі стимули та що, загалом, ринки капіталу з часом зростають, незалежно від того, хто розпоряджається їхніми грошима. (Шукаєте фінансового консультанта? Ви можете скористатися цим інструментом, щоб підібрати планувальника, який відповідає вашим потребам.)

Фінансовий консультант, який стягує фіксовану плату, може стягувати від 2,000 до 10,000 XNUMX доларів США на рік, і гонорари часто визначаються навичками та досвідом фінансового консультанта, а також потребами клієнта. «Якщо клієнту потрібна комплексна консультація щодо оподаткування бізнесу, він, швидше за все, заплатить більше, ніж хтось, кому потрібна лише консультація щодо інвестицій. Зазвичай консультанти з фіксованих гонорарів мають ковзну шкалу, за якою вони визначають свої гонорари», — каже сертифікований спеціаліст з фінансового планування Даніель. Міруа Founder-Spark Financials. 

Але перш ніж вирішити звернутися до консультанта з фіксованою оплатою, важливо мати чітке розуміння того, які послуги вони надають. «Подібно до адвоката, деякі консультанти стягують погодинну плату, але оскільки погодинна плата становить від 200 до 400 доларів США на годину, ця структура зазвичай не вигідна тим, хто має складні фінансові справи», — каже Міура.

Якщо підрахувати, що 40 годин роботи на рік із ціною 500 доларів США на годину, тоді клієнт платитиме 20,000 5 доларів США щорічно, незалежно від того, чи керував він 15 мільйонами доларів чи 20 мільйонами доларів. «Виконана робота та досвід не мають відношення до розміру портфоліо в переважній більшості випадків, і у випадках, коли є додаткова складність, консультант може просто скоригувати оцінку кількості відпрацьованих годин і відповідним чином скорегувати фіксовану ціну», — говорить Педдок. Однак, за словами Педдока, дуже сумнівно, щоб один клієнт займав більше XNUMX годин фактичної роботи на рік, особливо після перших одного-двох років відносин. 

Тим не менш, якщо ви схильні бути захопленими хвилюванням ринку, каже сертифікований спеціаліст з фінансового планування Пол Хендерсон з Heritage Road Advisors, комісія за управління в розмірі 1% може зрештою заощадити ваші гроші порівняно з прийняттям емоційних інвестиційних рішень. «Звичайно, якщо ви отримуєте інвестиційні рекомендації лише за 1% комісії, настав час шукати нового консультанта», — каже Хендерсон.  

Шукаєте нового консультанта чи маєте проблеми з поточним? Електронна пошта [захищено електронною поштою].