Ось 4 речі, які малі банки повинні зробити зараз

Після найбільшого банківського банкрутства з часів Великої фінансової кризи малі банки опинилися в особливо особливому місці. Малі банки зараз потрібні більше, ніж будь-коли, але вони повинні орієнтуватися в поточному середовищі з мудрістю, балансом протекціонізму та орієнтації на зростання. Рішення, прийняті прямо зараз, особливо щодо невеликих банків, віднесуть їх до категорії покупців або придбаних лише за кілька років.

Нижче наведено чотири речі, які малі банки повинні зробити зараз, якщо вони прагнуть бути життєздатними по той бік поточної кризи:

1) Визнайте, що це саме те, чого хоче ФРС

Джером Пауелл хоче різко уповільнити економіку. В одному Джерома Пауелла найсильніші промови він дуже чітко навів доцільність боротьби з інфляцією, уповільнення економіки та ігнорування інших втрат від цього. Зокрема він сказав:

«Якщо громадськість очікує, що інфляція залишатиметься низькою та стабільною протягом тривалого часу, то, за відсутності серйозних потрясінь, так і буде. На жаль, те ж саме стосується очікувань високої та нестабільної інфляції. Протягом 1970-х років, коли інфляція зросла, очікування високої інфляції укорінилося в процесі прийняття економічних рішень домогосподарствами та підприємствами. Чим більше зростала інфляція, тим більше людей очікували, що вона залишиться високою, і вони вбудовували це переконання в рішення щодо заробітної плати та ціноутворення. Як сказав колишній голова Пол Волкер на піку Великої інфляції в 1979 році, «інфляція частково харчується сама собою, тому частина роботи з повернення до більш стабільної та продуктивнішої економіки має полягати в тому, щоб подолати тиск інфляційних очікувань. ""

Джером Пауелл, за його власними словами, спираючись на мудрі дії своїх попередників, хоче «розірвати лещата інфляційних очікувань». Збити кілька банків на цьому шляху набагато менш важливо. Щоб досягти своєї, здавалося б, благородної мети, кредитори повинні більше боятися невдачі, ніж вони бояться втратити можливості зростання, не висихаючи ліквідність фінансової системи – жорсткий баланс.

Зрештою, що приємно в поточній структурі керівників фінансових рішень Джерома Пауелла як голови ФРС і Джанет Єллен як міністра фінансів, це те, що вони можуть оголосити негайне полегшення для банківської системи до відкриття ринку в понеділок вранці, щоб запобігти зараженню.

2) Отримайте доступ до нових державних програм і пожвавте відносини з федеральним банком, що займається кредитуванням на житло

У неділю, 12 березня^th, уряд прийшов на допомогу, ніби це був 2008 рік знову. Абсолютно новий Банківська програма строкового фінансування є громовідводом для банків. Протягом наступних двох років банки зможуть звести нанівець значну частину негативного впливу підвищення процентних ставок ФРС на їх ліквідність, зокрема пов’язану з їхніми забезпеченими урядом активами. Нібито фінансові установи можуть заставляти забезпечені державою активи за номінальною вартістю, незалежно від їх поточної вартості. Це важливо, тому що активи, забезпечені урядом, придбані 18 місяців тому, коштують набагато менше, ніж сьогодні, через вищі процентні ставки. На основі поточного аркуша умов банк може заставити ці активи сьогодні, а потім знову заставити до/або до 11 березня 2024 року. Це надає банкам два роки нових варіантів ліквідності, але також відкриває вікно для ФРС для підвищення процентних ставок. боротися з інфляцією без такої шкоди для фінансової системи США, як це було б у п’ятницю, 10 березня^th.

Але наскільки малі банки збираються використовувати цю та інші програми?

На постійній основі 11 федеральних банків житлових позик пропонують невеликим банкам найпривабливішу ліквідність на ринку. Проте невеликі банки мають меншу ймовірність максимального використання програм ліквідності та застави Федерального банку житлових позик у порівнянні з більшими банками. Меншим банкам складніше залучатися через масштаб та інші причини, але не може бути більш важливого моменту для малих банків, щоб найняти, консультувати або придбати правильний талант, який допоможе їм покращити ліквідність і прибутки через Федеральний банк житлових позик і майбутні урядові програми.

3) Порушення за депозити

Протягом 48 годин після банкрутства Silicon Valley Bank я отримав численні електронні листи від дуже великих банків, які пропонують свої операційні казначейські послуги та іншу підтримку, пов’язану з депозитами до запитання та строковими депозитами. Ці електронні листи є однозначним полюванням на депозити та зростання клієнтів. Як швидко менші банки зможуть активізувати свої комунікаційні та маркетингові зусилля, щоб скористатися незаперечною зміною депозитів, яка офіційно триває зараз?

Silicon Valley Bank не був маленьким банком, тому спосіб повідомити про це інший, ніж якби це була невелика фінансова установа. Невеликим банкам найкраще покладатися на їхні унікальні риси, обслуговування клієнтів, їхню місцеву присутність і їхні більш особисті стосунки з вкладниками. Плануйте візит до клієнтів. Влаштуйте спеціальну конференц-дзвінок, щоб допомогти клієнтам зрозуміти, наскільки ваш малий чи середній банк відрізняється від Silicon Valley Bank.

4) Удосконалити системи аналітики Банку

У неділю, 12 березня^th, один із партнерів з обмеженою відповідальністю мого фонду зателефонував і попросив нас надати дані про наш вплив на Silicon Valley Bank лише через два дні після того, як його конфіскували регулятори. З одного боку, відповідь нульова, тому що станом на минулий тиждень у нас не було депозитів у Silicon Valley Bank. Однак ризик ризику рідко дорівнює нулю, оскільки Silicon Valley Bank не буде єдиною фінансовою установою, яка збанкрутує через дії ФРС і поточну економічну ситуацію.

Це був Сільвергейт два тижні тому. SVBVB
минулого тижня. Signature Bank цього тижня. Невдач буде більше. У зв’язку з тим, що пошепки з’являться, їхні ради директорів та інвестори запитуватимуть команди менеджменту про їхній різноспрямований вплив. Для компаній, які ваші ризики щодо цього чи іншого банку? Яке середнє співвідношення позики до депозиту в кредитних установах, які тримають понад 25% ваших вкладів у оборотний капітал? І так далі. Стосовно банків, наскільки ваші бізнес-клієнти піддаються впливу на банки, які можуть збанкрутувати, або на венчурні стартапи? Хоча це дуже серйозні питання, які потребують швидкої відповіді, більшість малих банків не в змозі швидко відповісти на запити щодо аналітики (хтось, будь ласка, помоліться за всіх молодших аналітиків банків). Для невеликих банків, які хочуть процвітати з іншого боку, інвестиції в дані та аналітичні технології будуть мати вирішальне значення, щоб не підривати ваші операційні можливості кожного разу, коли інший банк банкрутує або з’являється нова урядова програма.