Американські фондові індекси завершили чергову нестабільну сесію в червоному стані в четвер, оскільки інвестори перетравлювали свіжу порцію даних про ринок праці та агресивні коментарі офіційних осіб Федеральної резервної системи, очікуючи п’ятничного щомісячного звіту про заробітну плату в несільськогосподарському секторі.
S&P 500 на шляху до завершення п'ятниці черговим тижневим падінням, що буде його п'ятим подібним падінням поспіль, найдовшою подібною смугою з минулої весни.
Що рухало ринки
Дані про ринок праці, опубліковані в четвер, свідчать про те, що зайнятість все ще стабільна, незважаючи на найагресивніші підвищення процентних ставок ФРС за останні чотири десятиліття та незважаючи на новини про масові звільнення на Amazon.com Inc. AMZN, Salesforce Inc. CRM, Genesis Global Trading Inc. та інші технологічні компанії.
ADP приватні дані про заробітну плату показали, що було створено 235,000 XNUMX робочих місць У грудні, перевершивши очікування щодо 153,000 XNUMX нових робочих місць, за даними економістів, опитаних The Wall Street Journal. Дані також показали значне підвищення оплати праці працівників.
Початковий заявки на допомогу по безробіттю також знизилися минулого тижня до 204,000 10, найнижчого рівня з вересня. Дані про вакансії, опубліковані в середу, свідчать про понад XNUMX мільйонів вакансій у США, що є ще однією ознакою того, що ринок праці залишається незворушним, незважаючи на підвищення процентних ставок ФРС і звільнення фінансових і технологічних компаній.
Реакція на дохідність акцій і облігацій була останнім прикладом динаміки «хороші новини – це погані новини», що розігрується на ринках.
«Поки ми все ще перебуваємо в циклі підвищення ставок, хороші економічні дані будуть поганою новиною для ринків», — Арт Хоган, головний ринковий стратег B.Riley Wealth, у телефонному інтерв’ю MarketWatch.
У п'ятницю вранці інвестори отримають щомісячний звіт про заробітну плату в несільськогосподарських підприємствах за грудень від Міністерства праці США.
Див: Зростання робочих місць у США сповільнилося до 200,000 XNUMX у грудні, але це все ще занадто багато для ФРС
«Хоча завтра ми отримаємо кращу загальну картину ринку праці, зарплата приватного сектору, яка перевершує очікування, і заявки на безробіття, що надходять нижче, свідчать про те, що ринок праці залишається стійким», — сказав Майк Левенгарт, керівник відділу формування модельного портфеля глобального інвестиційного офісу Morgan Stanley. .
Білл Адамс, головний економіст Comerica Bank, очікує, що грудневий звіт про робочі місця покаже, що рівень безробіття не змінився за місяць на рівні 3.7% і 203,000 XNUMX несільськогосподарських працівників. вакансій, доданих з листопада.
«Рівень безробіття протягом останніх кількох місяців утримувався через «потрійну епідемію» грипу, COVID-XNUMX та РСВ-інфекцій, які утримують потенційних шукачів роботи від робочої сили та стримують вимірюване безробіття», — сказав він у коментарях, надісланих електронною поштою в четвер. . «Уряд не зараховує до безробітних людей, які не працюють, але не шукають роботу, тому що вони хворі, доглядають за хворими дітьми або спостерігають за дітьми, у яких у дошкільному закладі мало персоналу».
Однак Адамс прогнозує, що до середини 4.5 року рівень безробіття зросте приблизно до 2023% як через зменшення сезонних захворювань, так і через загальне пом’якшення економіки.
Голова ФРС Джером Пауелл заявив, що ринок праці має послабитися, щоб запобігти значному підвищенню заробітної плати для працівників, що спровокує інфляцію.
Яструбині коментарі високопоставлених чиновників ФРС також вплинули на акції в четвер.
Президент Федерального резервного банку Канзас-Сіті Естер Джордж виступила на CNBC у четвер, щоб сказати, що вона підвищила свій прогноз щодо ставки федеральних фондів вище 5% і очікує, що він залишиться там деякий час, оскільки центральний банк продовжує свою боротьбу з інфляцією. Тим часом президент ФРС Атланти Рафаель Бостік також заявив у четвер, що центральному банку ще належить «багато попрацювати», щоб приборкати інфляцію.
Її коментарі повторювали яструбиний тон Президент ФРС Міннеаполіса Ніл Кашкарі, який поділився своєю точкою зору в блозі в середу, а також протоколи грудневого засідання ФРС, які показали, що центральний банк загалом не задоволений реакцією ринків на його підвищення ставок.
Джеймс Буллард, президент Федерального резерву Сент-Луїса, сказав у четвер вдень, що висока інфляція, ймовірно, знизиться у 2023 році. Він також визнав, що хоча базова ставка ще не знаходиться в зоні, яку можна вважати достатньо обмежувальною, вона наближається.
Див: ФРС на фондовий ринок: великі зростання лише продовжать хворобливу боротьбу з інфляцією
Вища прибутковість облігацій і сильний долар також тиснули на акції. Дохідність 10-річної ноти
TMUBMUSD10Y,
3.706%
піднявся на 1.1 базисного пункту до 3.720% з 3.709% у середу, повернувши назад деякі зі своїх падінь за останні кілька сесій. Індекс долара США ICE
DXY,
+ 0.85%,
показник сили долара по відношенню до кошика основних валют, зріс на 0.9% до 105.15.
Компанії в центрі уваги
- Walgreens чоботи Альянс
WBA,
-6.13%
запаси впали на 6.1% навіть після мережі аптек повідомила про прибутки за перший квартал фінансового року це перевершило оцінки аналітиків і підвищило прогноз прибутку на весь рік частково завдяки придбанню Summit Health сегментом охорони здоров’я в США. - Amazon
АМЗН,
-2.37%
знизився на 2.4% після
невизначених
оголосивши про скорочення 18,000 XNUMX робочих місць або близько 1% своєї робочої сили, ставши новітньою технологічною компанією, яка скоротила після швидкого розширення під час пандемії. - Капітал Silvergate
СІ,
-42.73%
впав на 42.7% після того, як було заявлено, що депозити в цифрових активах впали на 8.1 мільярда доларів з 30 вересня до кінця року до лише 3.8 мільярда доларів унаслідок краху криптовалютної біржі FTX, яка спровокувало набіг, що змусило банк продати активи із великими втратами, щоб покрити близько 8.1 мільярда доларів США. Банк заявив, що був змушений продати борг на 5.2 мільярда доларів, щоб покрити зняття коштів, і зафіксував збиток у розмірі 718 мільйонів доларів у четвертому кварталі від цього продажу. - Акції інших кредиторів, пов’язаних із криптоіндустрією, також знизилися, зокрема Фінансова група SVB
SIVB,
-3.11%
та Банк підписів
СБНИ,
-6.02%,
які впали на 3.1% і 6% відповідно. - Stitch Fix Inc.
SFIX,
+ 9.38%
акції виросли на 9.4%. компанія оголосила про плани скоротити штат працівників на 20%.
— Джеймі Чізхолм зробив внесок у цю статтю
Dow впав майже на 350 пунктів після того, як дані про робочі місця, агресивні коментарі ФРС вдарили по акціях
Американські фондові індекси завершили чергову нестабільну сесію в червоному стані в четвер, оскільки інвестори перетравлювали свіжу порцію даних про ринок праці та агресивні коментарі офіційних осіб Федеральної резервної системи, очікуючи п’ятничного щомісячного звіту про заробітну плату в несільськогосподарському секторі.
Як торгуються акції
SPX
впав на 44.87 пункту, або на 1.2%, до 3,808.10.
DJIA
втратив 339.69 пункту, або 1%, і фінішував на 32,930.08 XNUMX.
КОМП,
знизився на 153.52 пункту, або на 1.5%, і завершився на рівні 10,305.24.
В середу, Dow Jones Industrial Average піднявся на 133 пункти, або 0.4%, до 33,270 500, S&P 29 підвищився на 0.75 пунктів, або 3,853%, до 72, а Nasdaq Composite піднявся на 0.69 пункти, або 10,459%, до XNUMX XNUMX. Зростання в середу закріпило незначне зростання цін на акціях Санта-Клауса, Як повідомляє MarketWatch.
S&P 500 на шляху до завершення п'ятниці черговим тижневим падінням, що буде його п'ятим подібним падінням поспіль, найдовшою подібною смугою з минулої весни.
Що рухало ринки
Дані про ринок праці, опубліковані в четвер, свідчать про те, що зайнятість все ще стабільна, незважаючи на найагресивніші підвищення процентних ставок ФРС за останні чотири десятиліття та незважаючи на новини про масові звільнення на Amazon.com Inc. AMZN, Salesforce Inc. CRM, Genesis Global Trading Inc. та інші технологічні компанії.
ADP приватні дані про заробітну плату показали, що було створено 235,000 XNUMX робочих місць У грудні, перевершивши очікування щодо 153,000 XNUMX нових робочих місць, за даними економістів, опитаних The Wall Street Journal. Дані також показали значне підвищення оплати праці працівників.
Початковий заявки на допомогу по безробіттю також знизилися минулого тижня до 204,000 10, найнижчого рівня з вересня. Дані про вакансії, опубліковані в середу, свідчать про понад XNUMX мільйонів вакансій у США, що є ще однією ознакою того, що ринок праці залишається незворушним, незважаючи на підвищення процентних ставок ФРС і звільнення фінансових і технологічних компаній.
Реакція на дохідність акцій і облігацій була останнім прикладом динаміки «хороші новини – це погані новини», що розігрується на ринках.
«Поки ми все ще перебуваємо в циклі підвищення ставок, хороші економічні дані будуть поганою новиною для ринків», — Арт Хоган, головний ринковий стратег B.Riley Wealth, у телефонному інтерв’ю MarketWatch.
У п'ятницю вранці інвестори отримають щомісячний звіт про заробітну плату в несільськогосподарських підприємствах за грудень від Міністерства праці США.
Див: Зростання робочих місць у США сповільнилося до 200,000 XNUMX у грудні, але це все ще занадто багато для ФРС
«Хоча завтра ми отримаємо кращу загальну картину ринку праці, зарплата приватного сектору, яка перевершує очікування, і заявки на безробіття, що надходять нижче, свідчать про те, що ринок праці залишається стійким», — сказав Майк Левенгарт, керівник відділу формування модельного портфеля глобального інвестиційного офісу Morgan Stanley. .
Білл Адамс, головний економіст Comerica Bank, очікує, що грудневий звіт про робочі місця покаже, що рівень безробіття не змінився за місяць на рівні 3.7% і 203,000 XNUMX несільськогосподарських працівників. вакансій, доданих з листопада.
«Рівень безробіття протягом останніх кількох місяців утримувався через «потрійну епідемію» грипу, COVID-XNUMX та РСВ-інфекцій, які утримують потенційних шукачів роботи від робочої сили та стримують вимірюване безробіття», — сказав він у коментарях, надісланих електронною поштою в четвер. . «Уряд не зараховує до безробітних людей, які не працюють, але не шукають роботу, тому що вони хворі, доглядають за хворими дітьми або спостерігають за дітьми, у яких у дошкільному закладі мало персоналу».
Однак Адамс прогнозує, що до середини 4.5 року рівень безробіття зросте приблизно до 2023% як через зменшення сезонних захворювань, так і через загальне пом’якшення економіки.
Голова ФРС Джером Пауелл заявив, що ринок праці має послабитися, щоб запобігти значному підвищенню заробітної плати для працівників, що спровокує інфляцію.
Яструбині коментарі високопоставлених чиновників ФРС також вплинули на акції в четвер.
Президент Федерального резервного банку Канзас-Сіті Естер Джордж виступила на CNBC у четвер, щоб сказати, що вона підвищила свій прогноз щодо ставки федеральних фондів вище 5% і очікує, що він залишиться там деякий час, оскільки центральний банк продовжує свою боротьбу з інфляцією. Тим часом президент ФРС Атланти Рафаель Бостік також заявив у четвер, що центральному банку ще належить «багато попрацювати», щоб приборкати інфляцію.
Її коментарі повторювали яструбиний тон Президент ФРС Міннеаполіса Ніл Кашкарі, який поділився своєю точкою зору в блозі в середу, а також протоколи грудневого засідання ФРС, які показали, що центральний банк загалом не задоволений реакцією ринків на його підвищення ставок.
Джеймс Буллард, президент Федерального резерву Сент-Луїса, сказав у четвер вдень, що висока інфляція, ймовірно, знизиться у 2023 році. Він також визнав, що хоча базова ставка ще не знаходиться в зоні, яку можна вважати достатньо обмежувальною, вона наближається.
Див: ФРС на фондовий ринок: великі зростання лише продовжать хворобливу боротьбу з інфляцією
Вища прибутковість облігацій і сильний долар також тиснули на акції. Дохідність 10-річної ноти
3.706%
+ 0.85% ,
TMUBMUSD10Y,
піднявся на 1.1 базисного пункту до 3.720% з 3.709% у середу, повернувши назад деякі зі своїх падінь за останні кілька сесій. Індекс долара США ICE
DXY,
показник сили долара по відношенню до кошика основних валют, зріс на 0.9% до 105.15.
Компанії в центрі уваги
WBA,
запаси впали на 6.1% навіть після мережі аптек повідомила про прибутки за перший квартал фінансового року це перевершило оцінки аналітиків і підвищило прогноз прибутку на весь рік частково завдяки придбанню Summit Health сегментом охорони здоров’я в США.
АМЗН,
знизився на 2.4% після
невизначених
оголосивши про скорочення 18,000 XNUMX робочих місць або близько 1% своєї робочої сили, ставши новітньою технологічною компанією, яка скоротила після швидкого розширення під час пандемії.
СІ,
впав на 42.7% після того, як було заявлено, що депозити в цифрових активах впали на 8.1 мільярда доларів з 30 вересня до кінця року до лише 3.8 мільярда доларів унаслідок краху криптовалютної біржі FTX, яка спровокувало набіг, що змусило банк продати активи із великими втратами, щоб покрити близько 8.1 мільярда доларів США. Банк заявив, що був змушений продати борг на 5.2 мільярда доларів, щоб покрити зняття коштів, і зафіксував збиток у розмірі 718 мільйонів доларів у четвертому кварталі від цього продажу.
SIVB,
та Банк підписів
СБНИ,
які впали на 3.1% і 6% відповідно.
SFIX,
акції виросли на 9.4%. компанія оголосила про плани скоротити штат працівників на 20%.
— Джеймі Чізхолм зробив внесок у цю статтю
Джерело: https://www.marketwatch.com/story/us-stock-futures-slip-as-hawkish-fed-minutes-weigh-11672912143?siteid=yhoof2&yptr=yahoo