Важко в будь-якому віці купувати акції, коли ціни падають, але для пенсіонерів це може бути особливо хвилюючим, тому що терміни їх відновлення коротші, якщо вартість акцій продовжує падати. Але розсудлива купівля провалу може не тільки підвищити вашу прибутковість у короткостроковій перспективі, але й підвищити довгострокову стійкість вашого портфеля.
Наприклад, пенсіонери віком від 60 до 70 років із довшим часовим горизонтом можуть отримати вигоду від покупки побитих високоякісних компаній і платників дивідендів. А за допомогою планування та досліджень є способи позбутися емоцій від покупки під час нестабільності.
Перефразовуючи інвестора-мільярдера Уоррена Баффета, час купувати, коли інші бояться. Нижче описано, як скласти список покупок, які можна придбати.
Думайте про довгострокову перспективу
Джон Персон, президент Persons Planet, який пропонує навчальні курси для інвесторів і торгівлю, каже, що пенсіонери повинні купувати акції з ідеєю, що вони будуть зберігатися принаймні три-п’ять років. Довгострокове мислення може полегшити каяття будь-якого початкового покупця, якщо ціни коливатимуться, що неминуче станеться під час нестабільності ринків.
Для інвестора «купи та тримай» він вважає за краще володіти акціями, які мають хороші шанси на довговічність: зрілі фірми мають хороші бренди та продукти, солідні прибутки та сильні перспективи.
Саймон Еріксон, генеральний директор 7investing, служби збору акцій і консультацій, каже, що не просто дивіться на поточну оцінку акцій, а поверніться в історію, щоб побачити, як розвивалася компанія. Кожного кварталу він переглядає коефіцієнти оцінки, щоб побачити, як компанія протистоїть собі. Деякі веб-сайти, такі як Morningstar або Yahoo Finance, пропонують швидку розбивку оцінки, а також перераховують історичні дані. Це дозволяє інвесторам відстежувати, як швидко зростають продажі та прибутки чи покращується операційна прибуток.
Але оцінка може знизитися, оскільки ціна акцій падає з причини, не пов’язаної з бізнес-моделью компанії, наприклад, розпродаж на широкому ринку, зазначає Еріксон. «На ринку багато короткочасного шуму та емоцій, які впливають на ціни. Якщо ви довгостроковий інвестор і з основними принципами компанії все добре, у вас є можливість придбати її», – каже він.
Інформаційний бюлетень Реєстрація
Вихід на пенсію
Щотижня Barron's пропонує вам планування та поради щодо виходу на пенсію, підсумовуючи наші статті про підготовку до життя після роботи.
Ще одна причина думати в довгостроковій перспективі полягає в тому, що обставини, що спричиняють сьогоднішню волатильність, не будуть існувати вічно. Зараз ринки нестабільні через макроекономічні фактори, включаючи високу інфляцію та геополітичні негаразди, і це впливає на перспективи багатьох високозростаючих технологічних компаній, які були в багатьох списках покупок мрії, каже Майкл Розен, головний інвестиційний директор Angeles Investments. .
«Можливо, вам подобалися акції, коли вони були на 20 або 30 % вище, але це, можливо, було інше середовище», – каже він.
Персон каже, що Федеральна резервна система, ймовірно, кілька разів підвищить короткострокові відсотки в цьому році для боротьби з інфляцією, можливо, варто шукати в секторі споживчих товарів компанії, які можуть краще подолати будь-які ризики рецесії. Аптечна мережа
Walgreens чоботи Альянс
(Тікер: WBA) не досягає максимуму 2022 року і виплачує 4% дивідендів. Людина каже, що покупки одягу можуть вважатися розкішшю, якщо економіка впаде в рецесію, але певні сегменти можуть бути кращими, ніж інші, як-от роздрібний продавець зі знижками TJ Maxx, чий батько
TJX
(
TJX
) також перевищив свій мінімум 2022 року.
Зробіть своє дослідження
Крім перегляду історичних показників оцінки, дослідіть, чому акція впала. Чи відбулася широка розпродажа ринку, як у січні, і акції були наздогнані, чи була фундаментальна причина?
Еріксон каже, що компанія з хорошими фундаментальними показниками впала під час розпродажів на початку 2022 року
Постачання тракторів
(TSCO), роздрібна мережа, яка продає сільськогосподарські товари та інші продукти для сільського життя. Він впав на 20%, але в лютому оголосив про збільшення дивідендів на 77% і викупив акції на 2 мільярди доларів. З тих пір вона відшкодувала деякі втрати.
Проте багато разів акції падають з певної причини. Еріксон каже, що бере участь
Мета-платформи
(FB), материнська компанія Facebook, змінила ціни, оскільки бізнес-модель персоналізованої реклами постраждала від змін у галузі конфіденційності. Компанії, як
Apple
(AAPL) та
Алфавіт
(GOOGL) прагне заборонити рекламодавцям відстежувати користувачів у веб-переглядачах і додатках. Facebook нещодавно заявив, що зміни можуть призвести до втрати продажів у 10 мільярдів доларів у 2022 році.
Розен і Персон також кажуть, що технічний аналіз діаграм, який є вивченням цінових моделей, пропонує історичні рекомендації для пенсіонерів, які все ще проводять дослідження. Діаграми пропонують візуалізацію того, як ціни мають тенденцію, чи то вгору, так і вниз, чи в режимі утримання. Використання простих технічних індикаторів, таких як 90-денні або 200-денні ковзні середні, також може висвітлити тенденції.
Щотижневі графіки, що охоплюють 24 місяці, покажуть, де знаходяться поточні ціни в ширшій картині, і інвесторам слід звернути увагу, наскільки акції віддалені від мінімумів або максимумів, каже Персон.
Візьміть Nibbles
Експерти кажуть, що ключ до уникнення печії на цих ринках полягає в тому, щоб рухатися повільно і мати план, особливо якщо інвестор купує певну акцію вперше. Почніть із виділення бюджету або певної суми для витрат, а потім визначте, коли купувати. Найпростіший спосіб — автоматизувати покупки на щомісячній основі, хоча більш тактичні пенсіонери можуть масштабувати покупки, тобто купувати невеликі фрагменти перед ключовими запланованими новинними подіями або використовувати графіки цін для прийняття рішень.
Щоб зробити тактичні покупки, Персон пропонує інвесторам подивитися на засідання ФРС цього року, які можуть мати вплив на ринки. Тактичні пенсіонери, які вибрали свої акції, можуть купити невелику суму зараз і подивитися, як ринок реагує на рішення ФРС. Для тих, хто має бюджет у 1,000 доларів, вони можуть покласти третину цієї суми на свої привілейовані акції, а решту залишити, щоб купити пізніше, щоб побачити, як ринки перетравлюють новини монетарної політики.
Пенсіонери, які автоматизують покупки для певного дня місяця, можуть уникати використання першого та 15-гоth За словами Персона, більшість установ запроваджують пенсійні внески на ринок, і це може призвести до незначного зростання цін. Він зазначає, що, дивлячись на графіки цін за останні два роки, ринки мали тенденцію до падіння на третьому тижні місяця. «Замість того, щоб приєднуватися, коли всі інші купують, можливо, купуйте, коли професіонали отримують трохи прибутку», — каже він.
Напишіть [захищено електронною поштою]
