Майкл БерріСлава Беррі поширилася далеко й широко після того, як його подвиги були задокументовані в книзі «Велика коротка» (книга), а згодом і у фільмі, в якому розповідається про успіх Беррі в ставках проти ринку житла під час фінансової кризи 2008 року. Це був крок, який виявився надзвичайно прибутковим.
Тоді Беррі не соромився видавати повторні попередження щодо поточного стану ринку. На додаток до деяких останніх загадкових твітів, які натякають на катастрофу, що насувається, Беррі постійно дає негативні коментарі; акції переоцінені, висока інфляція нікуди не дінеться і наближається «багаторічна рецесія» – це лише деякі з аргументів Беррі проти зростаючого оптимізму.
Тим не менш, всі розмови про приреченість і похмурість не завадили йому схилитися до акцій, які, на його думку, можуть витримати будь-які ведмежі сценарії, що чекають попереду.
Використання База даних TipRanks, ми зібрали подробиці двох його останніх виборів. Чи думають, що біржові експерти Стріту їх теж варто взяти прямо зараз? Схоже на це; аналітики оцінюють обидва як сильні покупки. Давайте перевіримо деталі.
Coherent Corp (COHR)
Першою акцією, яку ми розглянемо підтримкою Burry, є спеціаліст з лазерних систем Coherent. Компанія є добре відомим ім’ям у світі технічних матеріалів та систем оптоелектронних компонентів, як розробник і виробник точного обладнання. Хоча компанія зайняла цю нішу з моменту заснування в 1971 році, що є відносно новим тут, так це назва та тикер. Раніше відома як II-VI, минулого липня компанія придбала Coherent і прийняла його назву. Нове доповнення принесло власну лазерну технологію, тим самим збільшивши ціннісну пропозицію компанії.
Інтеграція нового доповнення, здається, проходить добре, як це було очевидно в результатах за другий квартал 2023 фінансового року (грудневий квартал). Дохід зріс на 70% порівняно з минулим роком до рекордних 1.37 мільярда доларів США, відповідаючи очікуванням Street, тоді як органічне зростання доходу зросло на 23%. Компанія також продемонструвала відставання в розмірі 2.9 мільярда доларів США, що на 68% більше, ніж у минулому році. На нижній лінії, присл. Прибуток на акцію в розмірі $0.95 перевищив прогноз аналітиків про $0.93.
Що стосується участі Беррі, то протягом кварталу він відкрив нову посаду, придбавши 150,000 6.7 акцій COHR. Зараз вони коштують близько XNUMX мільйонів доларів.
Незважаючи на те, що компанія попереджала про потенційний несприятливий вплив макроекономічних умов на деякі частини бізнесу протягом другої половини фінансового року, аналітик Cowen Пол Сілверстейн не боїться і вважає, що інвестори недооцінюють потенціал.
«Ми вийшли з кварталу з незмінним переконанням щодо значного потенціалу зростання довгострокового зростання доходу та структури маржі COHR, а отже прибутку на акцію та грошового потоку — значно перевищуючи очікування інвесторів… Наше довгострокове бачення залишається незмінним, базуючись на нашому незмінному баченні сильного постійні тенденції попиту на кінцевих ринках і ефективне виконання в конкретних компаніях, а також щодо недооцінки інвесторами стратегічного бачення та операційної досконалості COHR», – написав 5-зірковий аналітик.
Ці коментарі підкріплюють рейтинг Сільверштайна «Перевищити» (тобто «Купити») і цільову ціну в 87 доларів США. Що це дасть інвесторам? Потенційний потенціал зростання становить 94% від поточного рівня. (Щоб переглянути послужний список Сільверстайна, натисніть тут)
Більшість на вулиці погоджується з позицією Сільверстайна; ці акції мають консенсус-рейтинг Strong Buy на основі 11 покупок проти 1 утримування та продажу кожна. Середня цільова ціна становить 56.25 дол. США, що свідчить про те, що акції зростуть приблизно на 26% протягом найближчих місяців. (Побачити Послідовний прогноз запасів)
MGM Resorts (MGM)
Наступна акція, на яку Беррі робить ставку, пропонує щось зовсім інше. MGM Resorts — це міжнародна компанія гостинності та розваг, яка пропонує широкий спектр послуг; вони варіюються від першокласних казино та готелів до живих і театральних розважальних заходів до безлічі нічних клубів і роздрібних закладів. Її лінійка включає деякі з найвідоміших курортних брендів у бізнесі, включаючи Bellagio, MGM Grand, ARIA та Park MGM, і загалом компанія може похвалитися 29 різними готелями та ігровими напрямками в Сполучених Штатах та Макао.
Звичайно, ця галузь сильно постраждала під час пандемії, але відновлення MGM було вражаючим. У останньому звіті за четвертий квартал компанія отримала 4 мільярда доларів доходу, що на 3.6% більше, ніж у минулому році, і покращило очікування Street у 18 мільярда доларів. Дохід від Лас-Вегас Стріп, що становить основну частину продажів, досяг 3.35 мільярда доларів, що на 2.3 мільйонів доларів більше, ніж за той самий період минулого року. Компанія продемонструвала збиток на акцію в розмірі 500 долара США, що також перевершує прогноз Street щодо прибутку на акцію в -1.53 долара США.
Компанія заявила, що перспективи на 2023 рік виглядають позитивно, і підкреслила триваюче відновлення в Макао. Протягом кварталу MGM також викупила акції на суму 352 мільйони доларів, довівши загальну суму викупу за рік до 2.7 мільярда доларів.
Беррі, мабуть, почувався задоволеним; протягом четвертого кварталу він відкрив нову посаду в MGM. Він купив 100,000 4.30 акцій, тепер ціна приблизно XNUMX мільйона доларів.
Співаючи дифірамби MGM, аналітик Macquarie Чад Бейнон каже, що акції є «найкращим вибором у цьому просторі».
«Оскільки Vegas працює на всіх циліндрах і нарешті досягає відкладеного попиту в Макао, MGM досягла значного успіху в 4-му кварталі з показником EBITDAR, який на 11% перевищив консенсус, у поєднанні з позитивним прогнозним коментарем», — пояснив аналітик. «Враховуючи сильне відновлення Макао, імпульс Вегаса та календар подій, а також один із найсильніших балансів у просторі, ми вважаємо, що MGM має хороші позиції для повернення капіталу, а також довгострокових можливостей у Digital, Нью-Йорку та Японії. .”
Таким чином, Бейнон оцінює акції MGM як перевищення ефективності (тобто купівлю), тоді як його цільова ціна в 55 доларів передбачає зростання курсу акцій за рік на ~27%. (Щоб переглянути послужний список Беньона, натисніть тут)
Що скаже решта Стріт? Як виявилося, інші аналітики, як правило, на одній сторінці. 9 покупок і 2 утримання дають консенсус-рейтинг «Сильна покупка». У 54.71 долара середня ціль майже ідентична меті Беньона. (Побачити Прогноз акцій MGM)
Щоб знайти хороші ідеї для торгівлі акціями за привабливою ціною, відвідайте TipRanks ' Кращі акції для придбання, нещодавно запущений інструмент, який об'єднує всі дані про справедливість TipRanks.
Застереження: думки, висловлені в цій статті, належать виключно до виборчого аналітика. Вміст призначений для використання лише в інформаційних цілях. Дуже важливо зробити власний аналіз перед будь-якими інвестиціями.
Джерело: https://finance.yahoo.com/news/big-short-michael-burry-pours-150143646.html