Оскільки фондовий ринок стає більш нестабільним, ніж будь-коли, потреба в стабільних акціях, які виплачують дивіденди, зростає в геометричній прогресії.
Порівняльний індекс волатильності CBOE виріс більш ніж на 72% з початку року, оскільки інвестори залишаються стурбовані щодо майбутньої глобальної рецесії. Хоча S&P 500 зріс на 4.7% за останній тиждень завдяки короткому ралі, цього року індекс знизився більш ніж на 20%.
Багато аналітиків і лідерів галузі очікують подальшого різкого падіння акцій через зростання макроекономічних факторів. Тобіас Едріан, директор з монетарних ринків і ринків капіталу в Міжнародному валютному фонді (МВФ), нещодавно заявив, що падіння індексу S&P 20 на 500% «безумовно можливе».
Тим не менш, американський ринок нерухомості виглядає відносно стійким, незважаючи на зростання ставок по іпотеці через обмежену пропозицію.
Лоуренс Юн, головний економіст Національної асоціації ріелторів, сказав: «Незважаючи на слабкі продажі, численні пропозиції все ще відбуваються, причому більше чверті будинків продаються за прейскурантною ціною через обмежений запас». Це на відміну від глобального економічного спаду 2008 року, коли рівень запасів значно перевищив ринковий попит. Таким чином, інвестиції в нерухомість зараз є розумним варіантом.
Хоча інвестиції в нерухомість можуть бути недоцільними з огляду на різке зростання іпотечних ставок, інвестиції в інвестиційні фонди нерухомості (REIT) можуть бути корисними. Це сталося через те, що REITs зобов’язані розподіляти принаймні 90% своїх оподатковуваних прибутків як дивіденди між акціонерами.
Деякі з найбільш перспективних REITs:
Mid-America Apartment Communities Inc. (NYSE: MAA)
Маючи частку власності в понад 100,000 500 багатоквартирних будинків, Mid-America є одним із найбільш швидкозростаючих REIT у США та входить до складу індексу S&P 28. Протягом останніх 5 років компанія виплачувала щоквартальні дивіденди. Зараз він виплачує 3.34 доларів США як дивіденди щорічно, що становить 6.78% від поточної ціни. За останні три роки дивідендні виплати компанії зросли зі зведеним річним темпом зростання (CAGR) на XNUMX%.
Діяльність Середньої Америки переважно зосереджена на Сонячному поясі, де спостерігається значне зростання кількості робочих місць і тенденції міграції. Попит на багатоквартирне житло значно зростає, що дозволяє Центральній Америці залучити основні кошти від операцій (FFO) на 2022 фінансовий рік.
Очікується, що скориговані кошти від операцій (AFFO) у Середній Америці зростуть на 12.71% протягом наступного року. Відповідно, аналітики очікують, що дивіденди на акцію зростуть на 7.42%. Крім того, аналітик Barclays Ентоні Пауелл очікує, що ціна акцій Mid-America зросте до 215 доларів, що вказує на потенційний потенціал зростання на 43% порівняно з останньою ціною закриття.
STAG Industrial Inc. (NYSE: STAG)
STAG – це чиста промислова REIT, яка володіє та управляє промисловими об’єктами з одним орендарем у США. Станом на 111.5 червня 30 року вона володіє та управляє приблизно 2022 мільйонами квадратних футів орендованої землі.
Незважаючи на занепокоєння уповільненням економіки, виробнича діяльність у США стабільна. У третьому фінансовому кварталі промислове виробництво зросло на 2.9% у річному обчисленні. Хоча підвищення процентних ставок залишається причиною для занепокоєння, високий попит і сприятлива урядова політика, включаючи створення корисних стимулів для виробництва напівпровідників (CHIPS) і Закон про науку та знаковий законопроект про інфраструктуру, повинні дозволити промисловим REIT, таким як STAG, суттєво зрости.
Зараз STAG Industrial виплачує 1.46 дол. США як дивіденди щорічно, що становить 5.15% від поточної ціни. Його чотирирічна середня дивідендна прибутковість становить 4.53%. Крім того, за останні 3.24 років виплати дивідендів REIT зросли на CAGR на 10%.
Аналітики очікують, що AFFO компанії зросте на 8.34% протягом наступного року, що повинно призвести до значного збільшення дивідендів. Крім того, вісім аналітиків Уолл-стріт мають середню цільову ціну STAG на рівні 38.06 доларів США, що вказує на потенційний потенціал зростання на 34.2%.
Four Corners Property Trust Inc. (NYSE: FCPT)
Four Corners — це єдина публічна REIT, яка спеціалізується на об’єктах ресторанного господарства в США. Зараз вона володіє та орендує понад 960 об’єктів нерухомості в 47 штатах, що робить його одним із найбільш диверсифікованих REIT ресторанів у країні.
Four Corners щорічно сплачує 1.33 долара дивідендів, що становить 5.61% від останньої ціни закриття. Його середня дивідендна прибутковість за останні чотири роки становить 4.53%. За останні п’ять років виплати дивідендів REIT зросли на CAGR на 6.52%.
Незважаючи на те, що продажі в ресторанах різко впали протягом останніх двох років через обмеження, спричинені COVID-19, колосальний відкладений попит дозволив цьому сектору зірково повернутися. За словами Браяна Мойніхана, генерального директора Bank of America Corp, незважаючи на високий рівень інфляції за 40 років, споживчі витрати все ще залишаються високими.
Каліфорнійська компанія REIT скористалася цією тенденцією, придбавши ресторани на суму понад 10 мільйонів доларів за останні кілька місяців. У другому кварталі 2022 року доходи Four Corners від оренди зросли на 13.6% порівняно з аналогічним періодом минулого року.
Аналітики очікують, що наступного року дивіденди від акцій зростуть на 4.64% через зростання AFFO на 5.6%. Консенсусна цільова ціна акцій становить 29 доларів, що відображає потенціал зростання на 22.32%.
Дивіться більше від Бензінга
Не пропустіть сповіщення в режимі реального часу про свої акції – приєднуйтесь Benzinga Pro безкоштовно! Спробуйте інструмент, який допоможе вам інвестувати розумніше, швидше та краще.
© 2022 Benzinga.com. Бензінга не надає інвестиційних порад. Всі права захищені.
Джерело: https://finance.yahoo.com/news/3-reits-check-solid-dividends-153920011.html