Як інституції стимулюють криптовідродження

Хоча криптовалюта іноді розглядалася як ренегатський рух, нещодавній приплив інституційних інвестицій змінив цю точку зору.

У дикому світі криптовалют статки заробляються за одну ніч, меми коштують мільйони, а твіти Ілона Маска можуть змінити чи зламати ваше портфоліо.

Але серед усього цього хаосу виділяються дві речі: шалений темп змін і зростання впливу інституційних інвесторів.

Тепер костюми з Уолл-стріт є тертя плечима з крипто-ковбоями, і гра змінилася назавжди. Але що це означає для тих стартапів, які допомогли побудувати криптосвіт?

Пристебніться, коли ми глибоко зануримося у світ інституційних криптоінвестицій. Від хедж-фондів до мільярдерів, ми побачимо, хто керує шоу: роздрібні інвестори, венчурні капіталісти чи інституційні гіганти.

Ми також дослідимо, як інституційне впровадження змінює конфіденційність, безпеку та децентралізоване управління та як зростання web3 протоколів струсить централізовані платформи. Давай дізнаємось.

Зростання інституційних інвесторів у криптопростір

По-перше, давайте визначимо, що ми маємо на увазі під інституційними інвесторами. Інституційні інвестори, також відомі як «кити» у криптосвіті, — це такі організації, як хедж-фонди, пенсійні фонди та банки з величезними кишенями готівки для інвестування.

Вам може бути цікаво, чому всі ці модні заклади кидаються в крипто-гру. Ну, це все про bling.

Інституції завжди шукають можливості заробити чималу суму. І з божевільними мінливість на крипто-ринку потрібно заробити серйозні гроші. Це як нескінченна поїздка на американських гірках – але замість того, щоб хворіти, ви стаєте багатими.

Але не забуваймо про слона в кімнаті – охорону.

Крипто може бути цифровим, але це не означає, що він не цінний. Інституції повинні знати, що їхні інвестиції безпечні та надійні. А з розвитком рішення щодо опіки, вони можуть бути спокійні, знаючи, що їхні гроші нікуди не подінуться.

Крім того, дедалі більше країн і Регулятори Даючи зелене світло цифровим активам, установи відчувають себе більш впевнено в зануренні. Вони не хочуть пропустити дію та потенційні прибутки, і хто може їх звинуватити?

Оскільки все більше і більше інвесторів нагромаджується на крипторинок, установи не можуть дозволити собі сидіти осторонь. Вони також хочуть отримати шматок пирога, і вони хочуть бути впевненими, що отримають його, перш ніж усе зникне.

Зрештою, зростання інституційних криптовалютних інвестицій є свідченням сили грошей. Поки є гроші, які можна заробити, установи знайдуть спосіб долучитися до справи.

Зміна динаміки ринку

Завдяки своїм глибоким кишеням і величезним ресурсам установи можуть спричинити серйозні зміни в ринковій динаміці. Ось виклад того, як інституційні інвестиції впливають на крипторинок і які зміни ми спостерігаємо як наслідок:

Швидкі факти

• Відтінки сірого У грудні 2 року активи в управлінні (AUM) стрімко зросли з приблизно 43 мільярдів доларів США до понад 2021 мільярдів доларів США завдяки інвестиційним трастам криптовалюти.

• BlackRock, що управляє активами на суму 8.6 трильйона доларів США, у серпні 2022 року уклала партнерські відносини з Coinbase, що дозволило клієнтам платформи управління інвестиціями Aladdin від BlackRock торгувати цифровими активами, починаючи з біткойнів.

• Незважаючи на ринкову турбулентність, опитування Institutional Investor Custom Research Lab у листопаді 2022 року показало, що 58% інвесторів із поточними частками в цифрових активах планують збільшити свої капітали протягом наступних трьох років.

• У 2022 році опитування Fidelity серед понад 1,000 інституційних інвесторів показало, що 51% позитивно ставляться до цифрових активів порівняно з 45% у 2021 році.

Змінна динаміка

Підвищена ліквідність

Інституційні інвестори можуть додати багато ліквідності на ринок завдяки своїм глибоким кишеням і досвідченості торгові стратегії. Це означає, що більше грошей обертається, що може допомогти зменшити транзакційні витрати та спростити для всіх купівлю та продаж активів.

Як наслідок, більше інвесторів можуть купувати та продавати цифрові активи з більшою легкістю та ефективністю, що призводить до кращого визначення ціни.

Зниження волатильності 

Якщо говорити про ціни, інституційні інвестиції також суттєво вплинули на волатильність. Всупереч поширеній думці, інституційні інвестиції сприяли зменшенню коливань цін.

Насправді наведена вище діаграма показала, що волатильність біткойна постійно знижується з 2018 року, і приплив інституційних інвесторів є ключовим фактором цієї тенденції.

Це означає, що цифрові активи стають більш стабільними, надійними та передбачуваними – характеристики, які роблять їх більш привабливими для основних інвесторів.

Збільшення ринкової капіталізації

Великі гроші означають велике зростання крипторинку! З 2018 по листопад 2021 року саме інституційні інвестиції підштовхнули BTC і ETH до рекордних максимумів. Тут немає ніякого секрету, але безперечно це тренд, на який варто звернути увагу!

Основне усиновлення

Завдяки підтримці інституційних інвесторів цифрові активи набувають все більшого поширення прийнятий і визнані законними інструментами інвестування. 

Про це свідчить збільшення кількості публічних компаній, які додають криптовалюти до своїх балансів.

Лише у 2022 році кілька сотень великих компаній додали біткоїни до своїх скарбниць, у тому числі такі гучні імена, як Tesla, Мікростратегія, Квадрат, а тепер ще й країни люблять Сальвадор.

Вплив різних гравців у криптопросторі

Давайте детальніше розглянемо, як різні гравці впливають на світ криптовалюти.

Роздрібні інвестори

Спочатку ми маємо роздрібні інвестори. Це такі звичайні люди, як ми з вами, які беруть участь у криптовалютній акції. Вони можуть не мати такого самого рівня знань чи ресурсів, але вони компенсують це величезною кількістю.

Роздрібні інвестори приносять ліквідність на ринок, як поливають бензином у вогонь – він може або згоріти без контролю, або створити красиве полум’я. Журі ще не вирішило, яким саме воно буде.

Венчурні капіталісти

Далі у нас венчурні капіталісти. Це великі пси інвестиційного світу, які шукають наступну велику річ і вливають у неї купу грошей.

Подумайте про венчурних капіталістів як про крутого хлопця в середній школі, який завжди мав найновіші та найкращі гаджети. У них є кошти, щоб ризикувати, і зв’язки, щоб все відбувалося.

Мінус? Вони можуть бути чимось схожими на американські гірки – одну хвилину піднімаються, а наступної – опускаються. 

Інституційні інвестори

І останнє, але не менш важливе, у нас є інституційні інвестори. Вони є стійкою та надійною силою, яка підтримує стабільність ринку. Вони мають досвід і ресурси, щоб робити розумні інвестиції в умовах нестабільності погоди.

Однак вони також можуть бути повільними в рухах і уникати ризику. Це як водіння танка – повільно, рівномірно та важко керувати, але він виконує свою роботу.

Кумулятивний ефект

Отже, який вплив цих різних типів інвесторів на крипторинок? 

Це схоже на гру в Jenga – кожна частина важлива і може зруйнувати все. 

Роздрібні інвестори приносять ліквідність і демократизацію, але також і більший ризик.

Венчурні капіталісти приносять хвилювання та інновації, але також більшу волатильність. Інституційні інвестори забезпечують стабільність і довіру, але також більшу обережність.

Це крихкий баланс, який постійно змінюється.

Які заклади очолюють чарти?

Інвестиції в сірий колір

Grayscale – це фірма з управління цифровими активами, яка пропонує інвестиційні продукти, що дають змогу піддаватися впливу криптовалют, таких як Bitcoin, ЕфіріумаІ багато іншого.

За даними CoinGlass, її флагманський продукт Grayscale Bitcoin Trust володіє понад 600,000 13.69 BTC, на даний момент вартістю XNUMX мільярда доларів.

Grayscale зіграв важливу роль у виведенні біткойна на мейнстрім, оскільки його продукти доступні для інституційних інвесторів, включаючи пенсійні фонди, благодійні фонди та сімейні офіси.

Мікростратегія

MicroStrategy – це компанія, що займається програмним забезпеченням, яка стала одним із найбільших власників біткойнів у світі. Компанія має 132,500 2.89 біткойнів на суму понад XNUMX мільярда доларів, що робить її одним із найбільших корпоративних інвесторів у біткойни.

Її генеральний директор Майкл Сейлор є активним прихильником біткойнів і використовує грошові резерви MicroStrategy для купівлі біткойнів, вважаючи це захистом від інфляції. 

Tesla

На початку 2021 року Tesla оголосила, що придбала біткойни на 1.5 мільярда доларів, що зробило її одним із найвідоміших корпоративних інвесторів у біткойни.

З тих пір компанія продала частину своїх активів, але цей крок допоміг вивести біткоїн на мейнстрім і спричинив різке зростання його ціни. 

Площа

Square — це платіжна компанія, заснована генеральним директором Twitter Джеком Дорсі. Компанія має понад 8000 біткойнів на суму понад 175 мільйонів доларів.

Дорсі був активним прихильником криптовалюти. Він також розробив продукт під назвою Cash App, який дозволяє користувачам купувати та продавати біткойни.

Додаток став дуже популярним із понад 40 мільйонами активних користувачів і допоміг розширити популярність біткойнів серед роздрібних інвесторів.

Fidelity Investments

Fidelity – це компанія з фінансових послуг, яка вже кілька років займається криптовалютою. Він запустив Fidelity Digital Assets, дочірню компанію, яка пропонує послуги зберігання та здійснення торгівлі для криптовалют.

Fidelity також інвестувала в низку компаній, пов’язаних із криптовалютами, і вважається лідером у інституційному впровадженні криптовалют. Його участь у цьому просторі допомогла підвищити довіру до біткойна та його сприйняття серед традиційних інвесторів.

Які ризики?

Оскільки інституційні інвестиції надходять у криптопростір, важливо враховувати потенційні ризики та виклики, пов’язані з цим припливом капіталу.

Несподівані коливання цін: Коли інституційні інвестори грають своїми фінансовими м’язами на крипторинку, це може призвести до таких раптових коливань цін, що вони можуть запаморочити голову. Будьте готові, тому що ці великі гравці можуть робити кроки, які сколихнуть увесь ринок.

Централізація: Потік інституційних грошей на криптосцену може залишити кілька обраних у руках, підриваючи децентралізацію, за яку стоїть крипто. Коротше кажучи, ми можемо дивитися на новий вид захоплення влади.

Регуляторний контроль: Коли великі гравці починають грати в криптопісочницю, ви можете посперечатися на те, що регулятори будуть пильно стежити за ними. Такий посилений контроль може означати більше обручів, через які потрібно подолати, і суворіші правила, що може призвести до збільшення витрат на дотримання вимог для всіх.

відсутність прозорості: Коли інституції вступають у гру, прозорість часто відходить на другий план. На відміну від роздрібних інвесторів, які тримають своє серце на рукаві, установи можуть тримати свої картки близько до грудей, що ускладнює для інших людей прийняття обґрунтованих рішень.

Маніпуляція: Велика влада приносить велику відповідальність, але це не означає, що всі грають за правилами. Інституційні інвестори мають повноваження маніпулювати ринками та брати участь у схематичних схемах, які можуть збентежити менших інвесторів. Тримайте очі відкритими для будь-яких тіньових справ.

Дорога попереду

Інституційні інвестиції приносять вогонь у світ web3 і криптовалюти. Нещодавно криптовалюту вважали маргінальною або навіть підозрілою. Але зараз, коли такі великі імена, як Goldman Sachs, Morgan Stanley і Fidelity, беруть участь, web3 і криптовалюта стають все більш популярними та прийнятними.

Звичайно, є ризики. Інституційні інвестори можуть бути непостійними, і це може серйозно вплинути на ринок, якщо вони вирішать піти. І є побоювання, що їхня участь може призвести до втрати децентралізації та контролю над цими технологіями.

На даний момент інституційні інвестиції відіграють ключову роль у формуванні майбутнього web3 і криптовалюти.

Слідкуйте за нами в Новинах Google