Партнер Andreessen Horowitz – новий номер. 1 у 21-му щорічному списку інвесторів Midas Forbes завдяки розумним ставкам на токени, NFT та криптовалютну біржу Coinbase. Фактично, дюжина учасників цьогорічного списку Midas вважають Coinbase одним із своїх банерних інвестицій, займаючи третє місце серед усіх компаній. Щоб переглянути решту 100 найкращих Midas, біографії, аналіз та багато іншого, відвідайте сторінку forbes.com/midas.
IN У 2013 році серійний підприємець, який став венчурним капіталістом, Кріс Діксон шукав наступну велику справу. У 1980-х роках були персональні комп’ютери, у 1990-х – Інтернет, а в 2000-х – мобільні телефони. Новоспечений партнер венчурної фірми Andreessen Horowitz, Діксон почав переслідувати «місячні знімки» — віртуальну реальність, 3D-друк, дрони.
Але саме рання ставка на Coinbase, біржу криптовалют, визначила кар’єру Діксона. Його фірма провела раунд фінансування Coinbase у розмірі 25 мільйонів доларів у 2013 році. До того часу, коли Coinbase стала публічною через прямий лістинг у квітні 2021 року, Андріссен Горовіц набрав майже 30 мільйонів акцій (15% акцій) ще в 14 раундах. Ці акції коштували близько 10 мільярдів доларів – це добре для приблизно 60-кратного прибутку – наприкінці першого дня торгівлі Coinbase. (З тих пір фірма продала деякі акції, які зараз торгуються приблизно вдвічі дешевше.)
Coinbase — це лише перлина в короні портфоліо, завдяки якому 50-річний Діксон став новим номером 1 у нашому щорічному списку Мідаса найкращих торговців технологій. Інші великі угоди Dixon: Uniswap, децентралізована криптобіржа (повністю розбавлена оцінка в 10 мільярдів доларів, яка враховує монети, які ще не в обігу), Avalanche, блокчейн з відкритим вихідним кодом (62 мільярди доларів) і творець NBA Top Shot Dapper Labs (7.6 мільярдів доларів) .
Зараз Діксон розділяє час між Нью-Йорком і Каліфорнією, і є одним із найстаріших державних діячів криптовалют – і має найглибші кишені. Завдяки успіху його дебютного криптофонду в рамках a16z, як відома фірма (за кількістю літер між «а» в Андріссені та «z» у Горовіці), Діксон та команда завершили 2021 рік, перетворивши 350 мільйонів доларів на реалізовані та нереалізовані прибутки в розмірі 6 мільярдів доларів, що вражає око в 17.7 рази, повідомляє джерело, що знає фінансові показники фонду.
Діксон і Ко. Джерела розповідають, що вже вийшли на ринок, залучаючи нові кошти Forbes, в чому буде як повідомляється стати найбільшим венчурним фондом в історії криптовалют із 4.5 мільярдами доларів. Andreessen Horowitz відмовився коментувати його роботу або збір коштів.
«За будь-яким показником, він є головним інвестором у криптовалюту», — каже керуючий директор General Catalyst Хемант Танеджа, Midas List. № 23, який підтримав перший стартап Діксона дев’ятнадцять років тому. Колега Діксона і співзасновник фірми Бен Горовіц (Мідас № 87) йде далі: «Я думаю, що через 10 років усі вважатимуть його найбільшим інвестором свого покоління».
Виступаючи перед Forbes у рідкісному інтерв’ю Діксон применшує власний дотик Мідаса. «Моя робота — не передбачати майбутнє», — каже він. «Моя робота полягає в тому, щоб бути достатньо розумним, щоб знати, хто такі розумні люди».
Континентальний наздоганяючий
П’ять новачків з Європи, Ізраїлю та інших країн Близького Сходу дебютують у цьогорічному списку Midas, в результаті чого загальна кількість провідних венчурних компаній з цих регіонів досягла рекордних 12, 50% більше, ніж минулого року. Серед них лондончанка Решма Сохоні, одна з 11 жінок у рядах. Співзасновник і керуючий партнер Seedcamp був одним із перших спонсорів заснованої в Румунії компанії з автоматизації роботизованих процесів UiPath, яка стала публічною за оцінкою в 28 мільярдів доларів у квітні 2021 року.
Син двох професорів англійської мови Віттенберзького університету, Діксон виріс в Огайо, де він сам вчився кодувати, а потім навчав інших у комп'ютерних літніх таборах. Інтерес до когнітивної науки та логіки спонукав Діксона отримати ступінь бакалавра та магістра філософії в Колумбійському університеті на початку 1990-х років. Вихований, щоб поставити під сумнів капіталістичні підприємства, Діксон кинув виклик своїм батькам, незабаром влаштувавшись на роботу розробником у хедж-фонд, оскільки він оплачував найкраще. Приблизно через три роки він пішов до Гарварду, щоб отримати ступінь MBA, і недовго попрацював у венчурній фірмі Bessemer Venture Partners, а потім залишив роботу, щоб заснувати власну компанію SiteAdvisor, яка попереджала про віруси та шкідливе програмне забезпечення. Протягом року гігант із безпеки McAfee з’їдав бізнес, попередньо отримавши прибуток.
Далі Діксон був співзасновником раннього механізму рекомендацій під назвою Hunch. Як і SiteAdvisor, його придбала – цього разу eBay – приблизно за 75 мільйонів доларів у 2011 році. Згорівши від створення та продажу двох компаній, Діксон мав зробити вибір: залишитися окремим інвестором, зайнятися кар’єрним веденням блогів та подкастів або стати належний ВК.
Створюючи Hunch, Діксон почав особисто інвестувати в інші стартапи на тодішній крихітній технологічній сцені Нью-Йорка, деякі з яких позичили додаткові столи в офісах Hunch. Понад 50 особистих інвестицій Діксона включали платформу для краудфандингу Kickstarter (2009 р.), соціальний сайт Pinterest (2011 р.) та бізнес із онлайн-платежів Stripe (2012 р.). Він також допоміг запустити фонд початкової стадії, Founder Collective, куди він інвестував разом із кількома іншими успішними підприємцями, які стали ангелами-інвесторами, включаючи інвесторів зі списку Мідас Девіда Френкеля (№ 11) та Білла Тренчарда (№ 86), а також колишнього Мідаса. Список інвестора Еріка Пейлі.
Але в технологічній Мекці Силіконової долини Діксон все ще був переважно відомий завдяки особистому блозі, який він завів у 2009 році, де ділився тактичними порадами щодо запуску, особистими міркуваннями та думками про Big Tech. Основні моменти все ще активного сайту включають а 2011 попередження для індустрії розваг про Apple TV та а на початку десятиліття захист незмінних маркерів (NFT).
У той час як Діксон публічно даний чайові Технологічна сцена Нью-Йорка зрештою злетіла, інвестування так далеко від Каліфорнії здавалося осторонь. На щастя для Діксона, засновники найгучнішого потенційного підривника венчурного капіталу Марк Андріссен і Горовіц були завзятими читачами блогу Діксона і запросили його приєднатися до них на захід. «Ось як я можу залишити свій слід», — згадує свою думку Діксон. «Я можу піти знайти наступну річ і бути в центрі цього».
Прикордонне або «місячне» інвестування, як його назвав Діксон, змусило його інвестувати в Oculus, стартап віртуальної реальності, придбаний Facebook, компанією дронів Skydio та криптокомпанією Ripple. Завдяки інвестиціям у стартап з майнінгу біткойн 21.co, заснований колишнім партнером a16z Баладжі Срінівасаном, Діксон отримав ще одну тріщину в підтримці одного зі своїх читачів, співзасновника та генерального директора Coinbase Брайана Армстронга, після того, як він раніше помер. За словами Армстронга, у 2013 році ці троє розмовляли чотири години і знайшли спільну мову щодо відповідності нормативним вимогам для криптовалют. Діксон очолив серію B Coinbase у грудні цього року, приєднавшись до таблиці, до якої входили інвестори зі списку Мідас Гаррі Тан (№ 28) і Фред Вілсон (№ 73).
Протягом наступних кількох років Andreessen Horowitz була єдиною компанією, яка відновлювала кошти в кожному раунді фінансування, включаючи один раунд «зниження», залучений за нижчою оцінкою, сказав Армстронг. Forbes в електронному листі. Діксон виявився корисним у всьому, від забезпечення членів ради та банківських партнерів до підтримки Coinbase, щоб додати підтримку торгівлі Ethereum та іншими активами, які не належать до біткойнів. «Я можу з упевненістю сказати, що a16z був найвпливовішим інвестором Coinbase», — каже Армстронг. «Кріс має унікальну здатність бачити повороти, особливо коли мова йде про технології та те, що побудувати далі».
ОБМІННА ВАРТІСТЬ
Десяток інвесторів з цьогорічного списку Midas вважають криптовалютну біржу Coinbase однією зі своїх банерних інвестицій, що займає третє місце серед усіх компаній. Група охоплює від спеціалістів на ранній стадії Фреда Вілсона та Гаррі Тана до експертів із зростання Девіда Джорджа та Метью Вітейлера. Кріс Діксон з Andreessen Horowitz лідирує не лише за те, що він був раннім, але й за його переконання в інвестуванні в кожному з 15 раундів фінансування.
Коли в 16 році Діксон зобов’язався інвестувати в криптовалюту на повний робочий день у дебютний фонд a2018z, він поставив один з перших гучних прапорів у просторі, що розвивається. Тепер Діксон і компанія. стикаються зі все більш серйозною конкуренцією, як з боку венчурних фірм, які виділяють більше ресурсів на криптоінвестування, так і з боку спеціалізованих конкурентів наприклад, Парадигма, співзасновником якого є інший засновник Coinbase Фред Ерсам.
Але відданість Діксона євангелії криптовалют і готовність дотримуватись її під час простою все ще має унікальну вагу. У Uniswap, популярній децентралізованій біржі, яку Dixon підтримувала під час серії A (на один раунд пізніше, ніж Paradigm), генеральний директор Хейден Адамс каже, що здатність Діксона об’єднати світи традиційних технологій і фінансів за допомогою криптовалют виявилася вирішальною для найму головного операційного директора від Black Rock і зловживання. віце-президент з інженерії від Snap.
Рохам Гарегозлу, генеральний директор Dapper Labs, вважає Діксон передбаченням зростання NFT. Його компанія створила один з перших цифрових предметів колекціонування на блокчейні Ethereum, CryptoKitties, тоді Діксон завоював Кітті № 15. «Кріс бачив всю цю індустрію ще до її початку», — каже Гарегозлу.
Такі повноваження безцінні в галузі, яка цінує раннє впровадження та тверду переконаність понад усе. Вони також означають, що Діксон, якби він того забажав, міг би почати самостійно і легко зібрати мільярди для фірми від свого імені. (Колишній партнер Кеті Хаун нещодавно покинула фірму, щоб зробити саме це з Haun Ventures, залучення приватний фонд генерального партнера на суму 1.5 мільярда доларів.) Наразі Діксон, його колеги та друзі наполягають, що він не зацікавлений вішати власну черепицю.
«Мене просто не мотивує назва на дверях», — каже Діксон. «Для мене це потенційно золотий період [крипто] на наступні три роки. Тож я не дуже хочу витрачати наступні два роки на все налаштування, набирання команди та інші подібні речі».
Натомість розповідають кілька джерел Forbes, Діксон і a16z повідомляли інвесторам, що планують зрештою повернути криптовалюту a16z у центральні фонди фірми. Джерела кажуть, що цей крок був би значущим, відображаючи ширшу участь у Web3 по всій фірмі, оскільки криптовалюта занадто стратегічна (і повсюдна), щоб залишатися в одиниці з одним фондом. Речник Andreessen Horowitz відмовився від коментарів.
Більш широке просування Crypto в мейнстрім – це те, що Діксон бореться з самим собою. У вересні минулого року нитка Діксон опубліковано в Twitter деталі «чому Web3 має значення» стали вірусними. У грудні його відстоювання обіцянок Web3 щодо децентралізованого Інтернету з більш прямим володінням користувачами, якого, як він стверджував, наразі не вистачає серед інтернет-компаній «Web2», таких як Facebook або Twitter, поставила його в поле зору співзасновника Twitter Джека Дорсі, який більше не є його Генеральний директор, але майстер свого формату тролінгу. «Ви – фонд, який вирішив стати медіа-імперією, яку не можна ігнорувати… не Ганді», – Дорсі твір, стверджуючи, що Web3 все ще буде володіти, але цього разу венчурні компанії.
Конфлікт закінчився Андріссеном блокуючи свого колегу-мільярдера у Twitter; Діксон цього не зробив, але заблокував інші. Діксон каже, що зараз він «ймовірно перестарався», посилаючись на популярний мем у Твіттері про те, що гра Твіттер не буде його головним героєм на сьогодні, і в цьому випадку він програв. Колеги кажуть, що Діксон сприймає такі атаки особисто від імені підприємців, не маючи впливу проти таких онлайн-персон. «Я думаю, що іноді він може виходити трохи грубоватим або кепським, але це справді йде з найкращого місця», – каже крипто-партнер a16z Аріанна Сімпсон.
Діксон тепер надає більш виважений погляд на Дорсі та інших технічних лідерів, які ставлять під сумнів потенціал децентралізації Web3. «Моя відповідь була б: «Привіт, чудово, приєднуйся до нас і допоможи нам вирішити ці проблеми», — каже Діксон. «На відміну від того, щоб кидати гранати збоку, я відчуваю, що відбувається».
Інвестору з найвищим рейтингом у світі важко кричати про аутсайдерів, але Діксон наполягає на тому, що, коли люди стверджують, що криптовалюти — це «просто технічні брати, які багатіють на азартних іграх», цю категорію та її потенціал розуміють неправильно. За його словами, Діксон планує провести більше часу в Лос-Анджелесі, далекий від того, щоб відступити від публічної балаканини, але цього року планує провести більше часу в Лос-Анджелесі, зустрічаючись з виробниками індустрії розваг, щоб проповідувати потенціал Web3 для більш прямого володіння контентом, за його словами, а потім привезти музикантів та інших у Вашингтон, округ Колумбія. , щоб допомогти привернути увагу політиків.
Таке ширше визнання криптовалют, звичайно, лише підвищить вартість значного інвестиційного портфеля Dixon. Але він наполягає, що просто стимулювання віддачі калібру Мідаса не є єдиною метою. «Ми венчурна фірма, я не намагаюся прикидатися, що ми не такою, — каже Діксон. «Але я б сказав, що я мотивований, тому що вважаю, що [Web3] – це дійсно важливий рух, і я хочу вплинути на нього. Я глибоко в це вірю».
БІЛЬШЕ ВІД ФОРБІВ
Джерело: https://www.forbes.com/sites/alexkonrad/2022/04/11/midas-list-chris-dixon-crypto-capitalist/