Погляньмо на історичні періоди низької волатильності біткойна, щоб дізнатися, що готує 2023 рік

• Волатильність або її відсутність може служити інструментом для аналізу ринкових тенденцій
• Низхідний тренд біткойна в основному завершився, але ще один крок вниз може бути болючим

Біткойн [BTC] протягом 2022 року інвестори пережили важкі часи. Інвестори та трейдери, які були свідками криз Celsius, Terra та FTX (серед багатьох інших подій), бачили, як історія розгортається на їхніх очах.

Вся ця історія оголена на графіках цін, і цілком можливо, що ми можемо підготуватися до найгіршого сценарію, вивчивши ці графіки. Подивіться в минуле, щоб зрозуміти майбутнє, як, мабуть, колись сказав хтось відомий.

Читати Прогнозування ціни біткойна [BTC]. 2023-24

Варто відзначити періоди, коли волатильність зникає. Для таких активів, як біткойн, падіння волатильності часто віщує масштабний рух за рогом. Одним із найпростіших інструментів для вимірювання того, наскільки волатильним є актив на графіках цін, є смуги Боллінджера.

Висновки індикатора ширини смуг Боллінджера

Смуги Боллінджера — це інструмент, розроблений Джоном Боллінджером. Він має дві смуги, нанесені з одним стандартним відхиленням вище та нижче ціни (на основі останніх 20 періодів). Ці діапазони коригуються на основі волатильності ціни базового активу.

Джерело: BTC / USDT на TradingView

Коли ширина смуг Боллінджера зменшується, це вказує на період меншої волатильності або скорочення на цінових графіках. Зазвичай це підкреслює період накопичення перед сильним рухом угору, особливо на старших таймфреймах. Однак він також може вказувати на фази розподілу перед наступним рухом вниз, коли покупці виснажаться.

На денному таймфреймі індикатор ширини смуг Боллінджера показав значення 0.09 під час публікації. Він знизився до мінімуму в 0.07 1 грудня і 0.06 25 жовтня. Раніше індикатор ширини ВВ торкався цих значень на денному таймфреймі 8 жовтня 2020 року.

Інші дати 2020 року, такі як 26 серпня (0.07), 15 липня (0.04) і 21 вересня 2019 року (0.06), також зареєстровані надзвичайно низькі значення.

Розширення на північ відбулося за зниженням волатильності

Історія не повторюється, але вона римується. Весь технічний аналіз базується на шаблонах, які повторюються знову і знову. Падіння в жовтні, серпні та липні в 2020 році відбулося безпосередньо перед нещодавнім зростанням, коли біткойн підскочив до 69 тисяч доларів.

Однак на момент написання статті біткойн перебував у розпалі ведмежої зими. Протягом 2023 року біткойн може не розпочати сильну тенденцію до вищих часових рамок, як це спостерігалося в кінці 2020 року до середини 2021 року.

Таким чином, існує необхідність знайти моменти часу, коли волатильність висохла після того, як біткойн відновив більшу частину свого прибутку від зростання. Це сталося наприкінці 2018 – на початку 2019 року.

Джерело: BTC / USDT на TradingView

Наведений вище графік демонструє зростання наприкінці 2017 року до 19.5 тис. доларів США та подальше відновлення в 2018 році. Під час спадного тренду волатильність була майже мертвою у вересні та жовтні 2018 року.

Індикатор ширини BB стабільно демонстрував значення 0.08 і 0.09. Однак послідувало ще одне різке падіння з $6 тис. до $3,3 тис. З грудня 2018 року по березень 2019 року «бики» боролися за своє життя, щоб підняти ціни вище 4.3 тисячі доларів.

Нарешті, коли цей опір було подолано, відбулося ралі до 13 тисяч доларів. Ретроспектива говорить нам, що це було не справжній ралі бичачого ринку. Тим не менш, це був вражаючий крок на північ від 220% менш ніж за 90 днів, коли рівень $4.3 тис. було подолано.

Таким чином, зроблено висновок, що низька волатильність не означає автоматично довгострокове дно. На момент написання статті біткойн втратив рівень у 18.7 тисяч доларів, і може статися ще одне падіння до 10 тисяч доларів, як це сталося наприкінці 2018 року.

Джерело: BTC / USDT на TradingView

Це підвищення досягло піку в 13.7 тисячі доларів США в червні 2019 року та зменшилось у наступні місяці. У вересні 2019 року волатильність знизилася до 0.06, але знадобилося аж до обвалу COVID-19, перш ніж ринки знайшли довгострокове дно та повернули назад.

Порушення ринкової структури можуть бути ключовими для виявлення ралі

Незважаючи на відскок від $4.3 тис., BTC не відбувся розвороту. Це зайняло, поки ведмежа ринкова структура вищого періоду не була зламана, як показано на графіку вище. Повернення вище $9 тис. змінило довгостроковий ухил на користь биків, а прорив вище рівня $10.5 тис. продемонстрував бичачу силу.

Чого ми можемо навчитися з цієї серії подій? Порівняно з нинішнім часом волатильність була низькою, а тенденція була спадною, як і в серпні-жовтні 2018 року. З червня по листопад 2018 року рівень $6 тис. був неймовірно міцним, поки це не сталося, і ціни знову впали. 46%. Чи може те саме розвиватися протягом 2023 року?

Джерело: BTC / USDT на TradingView

Чи 18.7 тис. дол. США – це грань на піску, що в 6 році було 2018 тис. дол. США? $18.7 тис. було захищено як підтримку з червня по листопад 2018 року протягом 144 днів.

Це було схоже на захист 6 тис. доларів США з червня по листопад 2018 року, але різниця полягала в тому, що позначку в 6 тис. доларів США вже перевіряли як підтримку ще в лютому 2018 року.

Тепер, коли було втрачено 18.7 тис. дол. США, цілком імовірно, що послідують нові втрати. Довгострокове дно BTC, як правило, формується раптово після місяців передчуття.

Ще один крах, подібний до того, який ми спостерігали під час спалаху пандемії коронавірусу або в листопаді 2018 року, буде необхідним для ліквідації мільярдів доларів, перш ніж ринки зможуть піднятися.

використання Теплова карта рівнів ліквідації дані Гіблок29 грудня анонімний аналітик висунув гіпотезу про те, що 15 тис. дол. США та 13 тис. дол. США є двома основними рівнями ліквідації, причому ліквідація на суму 50 млрд дол.

$ BTC - @hyblockcapital теплова карта показує 2 основні рівні ліквідації між тими 13k і 15k, про які я згадував раніше.

Як показано в попередньому твіті, якщо ми зможемо знищити всю цю ліквідність вклинюванням, мені дуже подобаються шанси на значний відскок.

Сподіваюся, від 13 до 30 тисяч. https://t.co/dm78uFuH40 pic.twitter.com/3HiqRCmG49

— TradingHubb (@TheTradingHubb) 29 Грудня, 2022

Ціна прагне ліквідності, і ця область може бути занадто соковитою, щоб залишити її без уваги. Зниження ціни нижче 15.8 тис. дол. може призвести до того, що і без того страшні ринкові умови переростуть у паніку.

Вимушені продавці, як на спотовому, так і на ф’ючерсному ринках, можуть призвести до подальшого падіння цін і призвести до каскаду ліквідації.

Терпіння, ймовірно, буде винагороджено, але історичні максимуми навряд чи будуть досягнуті в 2023 році

У разі падіння до 13-13.8 тис. доларів США покупці можуть чекати повернення вище 15.8 тис. доларів і 17.6 тис. доларів і очікувати підвищення, яке, можливо, віддзеркалить зростання в середині 2019 року. Як завжди, це може не точно повторюватися, і обережність буде ключовою.

Ваші BTC блимають зеленим? Перевірте Калькулятор прибутку

Не було певно чи навіть необхідно, що 13 тис. доларів стануть нижчими. Теплові карти та максимуми ралі з середини 2019 року показують збіг на цьому рівні.

Якщо натомість BTC знизиться ще на 46% нижче підтримки в 18.7 тис. доларів, інвестори можуть розглядати 10 тис. доларів як регіон, де може сформуватися дно. У який бік кинеться кубик, було невідомо.

Був 641 день між падінням біткойна нижче рівня підтримки в 6 тисяч доларів наприкінці 2018 року та повторним тестуванням підтримки в 10.5 тисяч доларів у третьому кварталі 3 року. 2020 день після 641 листопада 10 року дає нам 2022 серпня 12 року. Однак кожен цикл відрізняється, і все, що трейдер або інвестор може контролювати, це ризик, який вони беруть на себе.

Вище наведено один сценарій, центральною темою якого є ліквідність і нестабільність. Коли волатильність закінчується, ліквідність теж минає. Може знадобитися великий насильницький крок, щоб потрясти навіть фанатиків зі своїх позицій.

Лише тоді ринок може змінитися. У цій грі про акулу їдять акулу, терплячі та підготовлені виживають і отримують прибуток.